รายได้ผลักดันกำไรในตลาดยุโรปและสหรัฐอเมริกาท่ามกลางความแตกต่างทางเศรษฐกิจ

ดัชนีหุ้นหลักทั่วยุโรปและสหรัฐฯ ปรับตัวขึ้นในวันพฤหัสบดี หลังจากที่ผลประกอบการดูดีสองสามรายการในทั้งสองทวีป รวมถึง Hermes, Barclays, Unilever และ Renault ในยุโรป และ Tesla (NASDAQ:) และ UPS ในสหรัฐอเมริกา ทำให้นักลงทุนยิ้มได้หลังจากนั้น มีเมฆมากสามช่วง

เพิ่มขึ้น 0.21% ในขณะที่ดีดตัวขึ้น 0.83% Tesla เพิ่มขึ้นเกือบ 22% ถือเป็นเซสชันที่ดีที่สุดในรอบ 11 ปี ขั้นสูง 0.34% และดัชนีปิดใกล้ทรงตัว แม้แต่หุ้นของ Kering ซึ่งเป็นบริษัทที่ประสบปัญหาซึ่งเป็นเจ้าของ Gucci ก็พบว่าหุ้นของบริษัทพุ่งขึ้น 1.42% เมื่อวานนี้ แม้ว่าบริษัทจะเตือนว่ากำไรของบริษัทในปีนี้จะลดลงสู่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ปี 2016 เนื่องจากอุปสงค์ของจีนที่อ่อนแอ ในส่วนอื่นๆ SK Hynix ของเกาหลีเปิดเผยผลลัพธ์ที่น่าพึงพอใจแก่นักลงทุน และเพิ่มการมองในแง่ดีว่าความต้องการ AI ยังคงแข็งแกร่ง และ Magnificent 7 ETF (NASDAQ:) ของ Roundhill ก็เพิ่มขึ้นมากกว่า 3%

โดยรวมแล้ว ฤดูกาลผลประกอบการในสหรัฐฯ กำลังไปได้สวย แต่ไม่ค่อยดีนักในยุโรป อย่างหลังยังตรงกับข่าวเศรษฐกิจมหภาคที่ข้อมูลมีความแข็งแกร่งในสหรัฐอเมริกา และน้อยกว่ามากในยุโรป ในบริบทนี้ ตัวเลข PMI ของเมื่อวานแสดงให้เห็นว่าการหดตัวในยุโรปแผ่นดินใหญ่ยังคงดำเนินต่อไป แม้ว่าการถดถอยในเยอรมนีจะรุนแรงน้อยกว่าที่คาดไว้ในเดือนตุลาคม ในขณะที่ฝรั่งเศสเห็นว่าภาคการผลิตและบริการหดตัวเร็วขึ้น ตัวเลข PMI ล่าสุด ประกอบกับรายได้ที่อ่อนแอและข้อสังเกตเชิงบวกจากสมาชิกธนาคารกลางยุโรป (ECB) ทำให้นักลงทุนบางรายเริ่มเดิมพันว่า ECB จะเร่งการลดขนาดอัตราดอกเบี้ยในอนาคตอันใกล้ ขณะนี้มีความเป็นไปได้เล็กน้อย แต่มีความเป็นไปได้เพิ่มขึ้นที่ ECB จะลดลง 50bp ในการประชุมเดือนธันวาคม และอัตราเงินเฟ้อทั่วไปของ EZ ที่ต่ำกว่า 2% อาจทำให้สมาชิก ECB จำนวนมากเชื่อว่าถึงเวลาที่ต้องเสี่ยง

ดังนั้นเงินยูโรจึงควรอยู่ภายใต้แรงกดดันต่อไป การดีดตัวขึ้นเมื่อวานนี้จากความอ่อนแอในวงกว้างที่กลับมามีบทบาทอีกครั้ง แม้ว่าข้อมูลที่อยู่อาศัยและ PMI จะแข็งแกร่งกว่าที่คาดไว้ และการขอรับสวัสดิการว่างงานที่อ่อนตัวกว่าที่คาดการณ์ไว้ ซึ่งบอกเป็นนัยว่าการเคลื่อนไหวของเงินดอลลาร์เมื่อวานนี้เป็นการแข็งค่าอย่างแน่นอน และการแก้ไขและไม่ได้รับการสนับสนุนจากปัจจัยพื้นฐาน

ความแตกต่างระหว่างแนวโน้มเงินยูโรและดอลลาร์สหรัฐ มุมมองศักยภาพของทรัมป์ในการกลับทำเนียบขาวของสหรัฐฯ อาจทำให้ความสัมพันธ์ทางการค้าระหว่างสองทวีปแย่ลง และช่องว่างที่ยั่งยืนระหว่างอัตราผลตอบแทน 10 ปีของเยอรมันและฝรั่งเศส (เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับความสามารถของฝรั่งเศส เพื่อเสริมสร้างความแข็งแกร่งทางการเงินท่ามกลางความวุ่นวายทางการเมือง) ยังคงสนับสนุนการลดลงของ EUR/USD ต่อไป ราคาน่าจะเห็นแนวต้านที่ 1.0870 ซึ่งเป็น Fibonacci retracement ที่ 23.6% เล็กน้อยจากการขายครั้งล่าสุด แนวต้านสำคัญต่อแนวโน้มขาลงที่แท้จริงอยู่ที่ 1.0935 ซึ่งเป็น Fibonacci retracement หลัก 38.2%

อย่างไรก็ตาม สกุลเงินเดียวสามารถเสนอราคาได้ดีกว่าเมื่อเทียบกับสกุลเงินที่อยู่ภายใต้แรงกดดันในทุกวันนี้ เนื่องจาก Bailey ผู้ว่าการธนาคารแห่งอังกฤษ (BoE) ฟังดูมีท่าทีไม่ปกติเกี่ยวกับนโยบายของธนาคารของเขา และมั่นใจมากเกินไปว่าอัตราเงินเฟ้อจะชะลอตัวเร็วกว่าที่ผู้กำหนดนโยบายเคยคิดไว้ . ด้วยเหตุนี้ Cable มีแนวโน้มที่จะปิดสัปดาห์ที่ต่ำกว่าเครื่องหมาย 1.30 ซึ่งใกล้กับเส้น Fibonacci retracement ที่ 38.2% ที่สำคัญในช่วงเดือนเมษายนถึงกันยายน และเข้าสู่ Budget ของสัปดาห์หน้าในโซนรวมตลาดหมี ตามงบประมาณ จะมีประกาศที่เข้าใจยากสำหรับบริษัทในสหราชอาณาจักรและบุคคลร่ำรวยในสัปดาห์หน้าอย่างแน่นอน และยิ่งมีงบประมาณจำกัด BoE ก็จะยิ่งสนับสนุนมากขึ้นหากอัตราเงินเฟ้อเอื้ออำนวย

ในญี่ปุ่น เงินเยนเป็นราคาเสนอที่ดีกว่า แต่การรวมกิจการกลับเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 150 และความเสี่ยงยังคงมีข้อดีในช่วงสุดสัปดาห์การเลือกตั้ง ซึ่งอาจส่งผลให้พรรครัฐบาลของประเทศสูญเสียเสียงข้างมากในรัฐสภาตอนล่างเป็นครั้งแรกนับตั้งแต่ปี 2552 อย่างหลังคงจะส่งผลเสียต่อทั้งเงินเยนและหุ้นญี่ปุ่น นอกจากนี้ ผู้ว่าการธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น (BoJ) อุเอดะยังสอดคล้องกับความคาดหวังที่ว่าธนาคารจะไม่ขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมนโยบายในสัปดาห์หน้า ดังนั้น ความเสี่ยงของเงินเยนยังคงเอียงไปทางขาลง ผู้ซื้อจุ่มใน USD/JPY กำลังรอซุ่มโจมตีใกล้ระดับ 150 และการแทรกแซง FX โดยตรงอาจไม่อยู่ในเมนูก่อนช่วง 160

ในที่สุดในด้านพลังงาน ได้พยายามที่จะเคลียร์ 50-DMA ซึ่งเป็นระดับที่ต่ำกว่าระดับ 72pb เมื่อวานนี้ แต่ปริมาณ 5.5 ล้านบาร์เรลที่สร้างขึ้นในสินค้าคงคลังของสหรัฐฯ เมื่อสัปดาห์ที่แล้วได้ต่อยอดศักยภาพขาขึ้นใกล้กับระดับทางเทคนิคที่สำคัญนี้ แม้ว่าราคาน้ำมันอาจไม่ได้อยู่ในจุดสูงสุดในช่วงนี้ แต่ความเสี่ยงมีแนวโน้มที่จะโน้มตัวกลับหัวในช่วงสุดสัปดาห์ เนื่องจากความขัดแย้งในตะวันออกกลางอาจทวีความรุนแรงขึ้นได้ ดังนั้นการขายน้ำมันที่ต่ำกว่าระดับ 70pb จึงดูไม่ปลอดภัย