October 2022 euro area bank lending survey

25 ตุลาคม 2565

• มาตรฐานสินเชื่อเข้มงวดมากขึ้นสำหรับครัวเรือนและบริษัท
• ความต้องการสินเชื่อจากบริษัทเพิ่มขึ้น โดยได้แรงหนุนจากต้นทุนการผลิตที่สูงและการสร้างสินค้าคงคลัง
• ความต้องการสินเชื่อจากภาคครัวเรือนลดลงตามอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นและความเชื่อมั่นที่ลดลง

จากการสำรวจการปล่อยสินเชื่อของธนาคารในเขตยูโร (BLS) ในเดือนตุลาคม พ.ศ. 2565 มาตรฐานสินเชื่อ เช่น หลักเกณฑ์ภายในของธนาคาร หรือเกณฑ์การอนุมัติสินเชื่อ สำหรับ สินเชื่อหรือวงเงินสินเชื่อแก่วิสาหกิจ กระชับขึ้นอีก (เปอร์เซ็นต์สุทธิของธนาคารอยู่ที่ 19%) ในไตรมาสที่สามของปี 2565 (ดูแผนภูมิที่ 1) ว่าด้วยเรื่อง สินเชื่อเพื่อการซื้อบ้านธนาคารในเขตยูโรรายงานการเข้มงวดสุทธิที่แข็งแกร่งของมาตรฐานสินเชื่อ (เปอร์เซ็นต์สุทธิ 32%) และน้อยกว่า แต่ยังคงเด่นชัด กระชับสุทธิสำหรับ สินเชื่ออุปโภคบริโภคและสินเชื่ออื่นๆ แก่ครัวเรือน (เปอร์เซ็นต์สุทธิ 21%) ในบริบทของการชะลอตัวของเศรษฐกิจและความหวาดกลัวต่อภาวะถดถอยที่ทวีความรุนแรงขึ้น ความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับแนวโน้มเศรษฐกิจ ตลอดจนสถานการณ์ของอุตสาหกรรมหรือเฉพาะบริษัท และความเสี่ยงที่ลดลงของธนาคาร ล้วนส่งผลกระทบอย่างมากต่อมาตรฐานการให้สินเชื่อแก่บริษัทต่างๆ ด้วยการปรับนโยบายการเงินให้เป็นปกติอย่างต่อเนื่อง ต้นทุนทางการเงินของธนาคารและสถานการณ์งบดุลก็ส่งผลกระทบอย่างเข้มงวดต่อมาตรฐานสินเชื่อสำหรับเงินให้สินเชื่อแก่บริษัทในกลุ่มยูโร ซึ่งมากกว่าในรอบการสำรวจครั้งก่อน ในไตรมาสที่สี่ของปี พ.ศ. 2565 ธนาคารต่างๆ ในเขตยูโร คาดว่ามาตรฐานการให้สินเชื่อแก่บริษัทต่างๆ จะเข้มงวดขึ้นอย่างมาก นอกจากนี้ ธนาคารในเขตยูโรคาดว่ามาตรฐานเครดิตจะเข้มงวดมากขึ้นสำหรับสินเชื่อเพื่อที่อยู่อาศัยและสินเชื่อผู้บริโภค

ข้อกำหนดและเงื่อนไขโดยรวมของธนาคาร – กล่าวคือ ข้อกำหนดและเงื่อนไขจริงที่ตกลงกันในสัญญาเงินกู้ – ปรับให้เข้มงวดขึ้นสำหรับเงินให้กู้ยืมแก่บริษัทและเงินให้กู้ยืมแก่ครัวเรือนในไตรมาสที่สามของปี 2565 สำหรับเงินให้กู้ยืมแก่บริษัท ทั้งอัตรากำไรของเงินกู้และข้อกำหนดและเงื่อนไขอื่นๆ มีผลรัดกุมขึ้น สำหรับสินเชื่อเพื่อการซื้อบ้านและสินเชื่อผู้บริโภค แม้จะมีข้อกำหนดและเงื่อนไขที่เข้มงวดขึ้น แต่ส่วนต่างของสินเชื่อ (โดยกำหนดส่วนต่างของอัตราอ้างอิงในตลาดที่เกี่ยวข้อง) ก็แคบลง ซึ่งสะท้อนให้เห็นในส่วนที่ว่าอัตราอ้างอิงของตลาดเพิ่มขึ้นเร็วกว่าอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ ครัวเรือน

ธนาคารรายงานยอดดุลเพิ่มขึ้น อุปสงค์จากบริษัทเพื่อขอสินเชื่อหรือถอนวงเงิน ในไตรมาสที่สามของปี 2565 (ดูแผนภูมิ 2) ความต้องการสินเชื่อยังคงได้รับแรงหนุนจากความต้องการทางการเงินของบริษัทสำหรับเงินทุนหมุนเวียนและสินค้าคงเหลือ ในบริบทของต้นทุนการผลิตที่สูงเกินจริง สินค้าคงคลังที่เพิ่มขึ้นอันเนื่องมาจากอุปสงค์ที่ชะลอตัวและพฤติกรรมที่ระมัดระวังต่อพื้นหลังของปัญหาคอขวดของอุปทาน สำหรับไตรมาสที่ 2 ติดต่อกัน การลงทุนคงที่ส่งผลกระทบต่อความต้องการสินเชื่อสุทธิของบริษัท สอดคล้องกับการชะลอตัวของการลงทุนที่คาดการณ์ไว้ ในบริบทของการปรับนโยบายการเงินให้เป็นมาตรฐาน ธนาคารต่างๆ ได้เริ่มบ่งชี้ถึงผลกระทบเชิงลบจากระดับอัตราดอกเบี้ยทั่วไปต่อความต้องการเงินกู้ ในไตรมาสที่สามของปี 2565 net ความต้องการสินเชื่อที่อยู่อาศัย ลดลงอย่างมากในขณะที่ความต้องการ สินเชื่ออุปโภคบริโภคและสินเชื่ออื่นๆ แก่ครัวเรือน ลดลงในแง่สุทธิด้วย ความต้องการเงินให้สินเชื่อแก่ครัวเรือนที่ลดลงสุทธิมีสาเหตุหลักจากระดับอัตราดอกเบี้ยโดยทั่วไปและความเชื่อมั่นของผู้บริโภคที่ลดลง สำหรับไตรมาสที่สี่ของปี 2565 ธนาคารต่างๆ คาดว่าความต้องการสินเชื่อของบริษัทจะลดลง สำหรับครัวเรือน ธนาคารคาดว่าความต้องการสินเชื่อเพื่อที่อยู่อาศัยจะลดลงอย่างมาก และความต้องการสินเชื่อผู้บริโภคที่ลดลง แต่ยังคงค่อนข้างแข็งแกร่ง

จากการสำรวจของธนาคารพบว่า การเข้าถึงแหล่งเงินทุนรายย่อย การแปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ และโดยเฉพาะอย่างยิ่งตราสารหนี้ระยะกลางถึงยาวลดลงในแง่สุทธิ ในไตรมาสที่สามของปี 2565 ซึ่งสะท้อนถึงสภาวะตลาดการเงินที่ตึงตัวขึ้นสำหรับธนาคารเมื่อนโยบายการเงินเป็นปกติ ธนาคารต่างๆ รายงานว่าโครงการซื้อสินทรัพย์ของ ECB มีผลกระทบในทางลบต่อสถานะสภาพคล่อง เงื่อนไขการจัดหาเงินทุนในตลาด และความสามารถในการทำกำไรในช่วง 6 เดือนที่ผ่านมา ในบริบทของการปรับนโยบายการเงินให้เป็นมาตรฐานและการสิ้นสุดของการซื้อสินทรัพย์สุทธิ ในช่วง 6 เดือนที่ผ่านมา ซึ่งครอบคลุมบางส่วนในช่วงที่อัตราดอกเบี้ยเงินฝากของ ECB ยังคงเป็นลบ ธนาคารในเขตยูโรรายงานในแง่สุทธิว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากยังคงมีผลในเชิงบวก แม้ว่าจะเล็กน้อย ส่งผลกระทบต่อปริมาณการให้กู้ยืมแก่บริษัท และครัวเรือนและยังคงส่งผลในทางลบต่อผลกำไรของธนาคาร ธนาคารในเขตยูโรระบุผลกระทบเชิงบวกที่น้อยลงจาก TLTRO III ต่อสถานการณ์ทางการเงินและปริมาณการปล่อยสินเชื่อ รวมถึงผลกระทบจากการผ่อนปรนสุทธิที่ลดลงต่อข้อกำหนดและเงื่อนไขสำหรับสินเชื่อแก่บริษัทและภาคครัวเรือนเมื่อเทียบกับรอบสำรวจครั้งก่อน

การสำรวจการปล่อยสินเชื่อของธนาคารในเขตยูโรซึ่งดำเนินการปีละ 4 ครั้ง ได้รับการพัฒนาโดย Eurosystem เพื่อปรับปรุงความเข้าใจเกี่ยวกับพฤติกรรมการให้กู้ยืมของธนาคารในเขตยูโร ผลลัพธ์ที่รายงานในการสำรวจเดือนตุลาคม 2022 เกี่ยวข้องกับการเปลี่ยนแปลงที่สังเกตพบในไตรมาสที่สามของปี 2022 และการเปลี่ยนแปลงที่คาดว่าจะเกิดขึ้นในไตรมาสที่สี่ของปี 2022 เว้นแต่จะระบุไว้เป็นอย่างอื่น รอบการสำรวจเดือนตุลาคม 2565 ดำเนินการระหว่างวันที่ 16 กันยายนถึง 4 ตุลาคม 2565 มีการสำรวจธนาคารทั้งหมด 153 แห่งในรอบนี้โดยมีอัตราการตอบกลับ 100%

สำหรับข้อสงสัยของสื่อ โปรดติดต่อ Silvia Margioccoโทร.: +49 69 1344 6619

หมายเหตุ

• รายงานผลสำรวจรอบนี้ มีอยู่ในเว็บไซต์ของ ECB สามารถดูสำเนาแบบสอบถาม อภิธานศัพท์ของข้อกำหนด BLS และคู่มือผู้ใช้ BLS พร้อมข้อมูลเกี่ยวกับคีย์ซีรีส์ BLS ได้บนเว็บเพจเดียวกัน
• เขตยูโรและชุดข้อมูลระดับชาติ มีอยู่ในเว็บไซต์ของ ECB ผ่านทาง คลังข้อมูลสถิติ. ผลงานระดับประเทศตามที่เผยแพร่โดยธนาคารกลางของประเทศนั้นๆ สามารถรับได้จากเว็บไซต์ของ ECB
• สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม บน BLS ดู Köhler-Ulbrich, P. , Hempell, H. และ Scopel, S. , “การสำรวจสินเชื่อของธนาคารในเขตยูโร”, ชุดกระดาษเป็นครั้งคราวเลขที่ 179, ECB, 2016.