วัฏจักรของตลาดคืออะไร และคุณสามารถใช้มันได้อย่างไร?

วงจรของตลาดเป็นรากฐานสำคัญของการซื้อขายทางการเงิน ซึ่งกำหนดโอกาสและความเสี่ยงที่เทรดเดอร์ในตลาดต่างๆ เผชิญ บทความนี้เจาะลึกถึงช่วงสำคัญของวัฏจักรตลาด วิธีที่ปรากฏให้เห็นในเวทีการซื้อขายต่างๆ และวิธีที่เทรดเดอร์สามารถใช้ประโยชน์จากรูปแบบที่คาดการณ์ได้เหล่านี้เพื่อความสำเร็จในการซื้อขาย

สี่ขั้นตอนของวัฏจักรตลาด

วัฏจักรของตลาดโดยทั่วไปประกอบด้วยสี่ขั้นตอนหลัก: การสะสม ส่วนเพิ่ม การกระจาย และส่วนเพิ่มราคา การทำความเข้าใจขั้นตอนเหล่านี้เป็นส่วนสำคัญสำหรับเทรดเดอร์ที่ต้องการเพิ่มผลกำไรสูงสุดและลดการสูญเสียให้เหลือน้อยที่สุดในตลาดทุกประเภท

การสะสม

นี่เป็นระยะแรกที่นักลงทุนที่เชี่ยวชาญเริ่มซื้อ ซึ่งมักจะเป็นช่วงที่ตลาดทรงตัวหรืออยู่ในภาวะหมี ราคาอยู่ในระดับต่ำและมีความสนใจจากประชาชนทั่วไปเพียงเล็กน้อย ปริมาณการซื้อขายอาจลดลงในช่วงเวลานี้ ทำให้เป็นเวลาที่เหมาะสมสำหรับเทรดเดอร์ที่มีข้อมูลในการสะสมสินทรัพย์

มาร์กอัป

หลังจากการสะสมราคาเริ่มสูงขึ้น ระยะนี้โดดเด่นด้วยความเชื่อมั่นของนักลงทุนที่เพิ่มขึ้นและความสนใจของสื่อที่เพิ่มขึ้น เป็นช่วงมาร์กอัปที่เทรดเดอร์ส่วนใหญ่เข้าสู่ตลาดโดยถูกล่อลวงด้วยสัญญาณของตลาดกระทิง ตัวชี้วัดทางเทคนิค เช่น ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ และ RSI มักจะแสดงแนวโน้มขาขึ้น ในแผนภูมิวงจรตลาดด้านบน เราจะเห็นการครอสโอเวอร์ระหว่างเส้น Exponential Moving Average (EMA) ของช่วง 21 และ 50 ซึ่งชี้ไปที่ภาวะกระทิงเมื่อส่วนเพิ่มเริ่มต้นขึ้น

การกระจาย

หลังจากช่วงมาร์กอัปถึงจุดสูงสุดแล้ว เราจะเข้าสู่การแจกแจง ในขั้นตอนนี้ ผู้ที่สะสมสินทรัพย์ตั้งแต่เนิ่นๆ จะเริ่มขาย โดยตัดกำไรออกจากโต๊ะ ระยะนี้มักจะมีช่วงเวลาที่ราคาเคลื่อนไหวไปด้านข้าง และอาจเป็นเรื่องยากที่จะแยกแยะจากระยะมาร์กอัปต่อเนื่อง อย่างไรก็ตาม ปริมาณการซื้อขายมักจะเพิ่มขึ้นเนื่องจากกิจกรรมการซื้อและการขายเพิ่มขึ้น

มาร์กดาวน์

ในที่สุดก็ถึงขั้นตอนการมาร์กดาวน์ ในช่วงนี้ราคาจะลดลงอย่างรวดเร็วบ่อยครั้ง นักลงทุนทั่วไปที่ออกช้าย่อมขาดทุน การลดลงนี้จะดำเนินต่อไปจนกว่าสินทรัพย์จะถือว่ามีการประเมินมูลค่าต่ำเกินไป ทำให้เกิดระยะการสะสมอีกครั้ง

วัฏจักรของตลาดในตลาดต่างๆ

การทำความเข้าใจวงจรของตลาดไม่ได้จำกัดอยู่เพียงตลาดประเภทเดียวเท่านั้น เรามาเจาะลึกว่าวงจรของตลาดปรากฏในขอบเขตต่างๆ อย่างไร เช่น ตลาดหุ้น ฟอเร็กซ์ สินค้าโภคภัณฑ์ และสกุลเงินดิจิทัล*

รอบตลาดหุ้น

ตลาดหุ้นอาจแสดงวัฏจักรที่ชัดเจนที่สุด สาเหตุหลักมาจากประวัติอันยาวนานและข้อมูลที่ครอบคลุมสำหรับการวิเคราะห์ วงจรของตลาดหุ้นมักมีความสัมพันธ์กับภาวะเศรษฐกิจ และอาจกินเวลาเป็นเดือนหรือหลายปี ระยะสะสมมักเกิดขึ้นในช่วงเศรษฐกิจถดถอย ตามมาด้วยระยะเพิ่มราคาระหว่างการขยายตัวทางเศรษฐกิจ ระยะการกระจายสินค้าและการลดราคาอาจเกิดขึ้นพร้อมกับการชะลอตัวหรือการหดตัวของเศรษฐกิจ

วงจรตลาดฟอเร็กซ์

สกุลเงินซื้อขายเป็นคู่ในตลาดฟอเร็กซ์ ทำให้วงจรของพวกมันแตกต่างออกไปบ้าง คู่สกุลเงินได้รับอิทธิพลจากตัวชี้วัดและเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจทั่วโลก ตั้งแต่การเติบโตของ GDP ไปจนถึงการเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ย รอบที่นี่มักจะสั้นกว่า บางครั้งใช้เวลาเพียงไม่กี่สัปดาห์หรือหลายเดือนเท่านั้น การปรับเปลี่ยนกลยุทธ์อย่างรวดเร็วจึงมีความสำคัญ

รอบสินค้าโภคภัณฑ์

สินค้าโภคภัณฑ์ เช่น ทองคำ น้ำมัน และสินค้าเกษตรมีวัฏจักรของตัวเอง ซึ่งมักจะเชื่อมโยงกับปัจจัยพื้นฐานของอุปสงค์และอุปทาน ตัวอย่างเช่น ราคาน้ำมันอาจเพิ่มขึ้นในช่วงความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ (มาร์กอัป) และลดลงเมื่อมีการเปิดเส้นทางอุปทานใหม่ (มาร์กดาวน์)

วงจรตลาด Crypto*

ตลาดสกุลเงินดิจิทัล* ค่อนข้างใหม่แต่มีวงจรที่แตกต่างกัน สาเหตุหลักมาจากสภาพแวดล้อมการซื้อขายตลอด 24 ชั่วโมงทุกวันและมีความผันผวนสูง การสะสมมักจะเกิดขึ้นหลังจากที่ราคาลดลงอย่างมาก เมื่อความเชื่อมั่นโดยทั่วไปเป็นลบ ระยะมาร์กอัปอาจรวดเร็วมาก บางครั้งอาจยาวนานเพียงสัปดาห์หรือหลายวัน ตามด้วยระยะการกระจายและมาร์กดาวน์ที่รวดเร็วพอๆ กัน

แรงผลักดันเบื้องหลังวัฏจักรของตลาด

วัฏจักรของตลาดได้รับอิทธิพลจากปัจจัยทางเศรษฐกิจและจิตวิทยาที่หล่อหลอมพฤติกรรมของเทรดเดอร์และนักลงทุน การระบุแรงผลักดันเหล่านี้สามารถให้ข้อมูลเชิงลึกที่มีคุณค่าแก่ผู้เข้าร่วมตลาด

ปัจจัยทางเศรษฐกิจ

ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจขั้นพื้นฐาน เช่น การเติบโตของ GDP อัตราดอกเบี้ย และอัตราเงินเฟ้อ มักทำหน้าที่เป็นตัวเร่งให้เกิดวัฏจักรตลาด ตัวอย่างเช่น อัตราดอกเบี้ยต่ำอาจเริ่มระยะสะสมเนื่องจากต้นทุนการกู้ยืมต่ำ และโอกาสในการลงทุนดูน่าสนใจยิ่งขึ้น ในทำนองเดียวกัน การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอาจส่งสัญญาณถึงช่วงการกระจายตัวหรือการลดราคาลง เนื่องจากนักลงทุนต้องการออกจากสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้น

ปัจจัยทางจิตวิทยา

ความเชื่อมั่นของตลาดมีบทบาทสำคัญในพฤติกรรมที่เป็นวัฏจักรของตลาดการเงิน แนวคิดต่างๆ เช่น วัฏจักร 7 ปีของตลาดหุ้น แม้จะไม่ได้รับการพิสูจน์เชิงประจักษ์ แต่ก็สามารถมีอิทธิพลต่อจิตวิทยาของนักลงทุนได้ แนวคิดนี้ชี้ให้เห็นว่าวิกฤตการณ์ทางการเงินเกิดขึ้นประมาณทุกๆ เจ็ดปี ซึ่งทำให้เกิดความรู้สึกถึงหายนะที่กำลังจะเกิดขึ้นเมื่อวงจรมาถึงกรอบเวลานี้ ปัจจัยทางจิตวิทยาดังกล่าวบางครั้งอาจเป็นคำทำนายที่ตอบสนองในตนเอง ซึ่งทำให้เทรดเดอร์ตัดสินใจโดยอิงจากการรับรู้มากกว่าสภาวะทางเศรษฐกิจที่ซ่อนอยู่

ผู้ค้าใช้วัฏจักรของตลาดเพื่อประโยชน์ของตนอย่างไร

เทรดเดอร์ใช้ประโยชน์จากความเข้าใจเกี่ยวกับวัฏจักรของตลาดเพื่อกำหนดกลยุทธ์ที่ใช้ประโยชน์จากคุณลักษณะเฉพาะของแต่ละระยะ ต่อไปนี้คือวิธีที่เทรดเดอร์ใช้วงจรของตลาดให้เกิดประโยชน์:

ตำแหน่งยาวในระยะสะสม

ในระหว่างขั้นตอนการสะสม เทรดเดอร์ที่มีข้อมูลมักจะเปิดสถานะซื้อ โดยซื้อสินทรัพย์ที่มีมูลค่าต่ำกว่ามูลค่าโดยคาดว่าจะมีช่วงมาร์กอัป พวกเขามองหาสัญญาณของการพลิกกลับที่อาจเกิดขึ้น เช่น ปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้น หรือความแตกต่างแบบกระทิงในตัวชี้วัดทางเทคนิค เช่น RSI หรือ MACD แพลตฟอร์มเช่น TickTrader ดั้งเดิมของ FXOpen นำเสนอเครื่องมือทางเทคนิคดังกล่าวสำหรับการจดจำและใช้ประโยชน์จากวงจรตลาด

ขี่คลื่นมาร์กอัป

เมื่ออยู่ในระยะมาร์กอัป เทรดเดอร์อาจใช้กลยุทธ์ตามแนวโน้ม เช่น ครอสโอเวอร์แบบเคลื่อนที่เพื่อคว้าโมเมนตัม

การขายชอร์ตในระยะการจัดจำหน่าย

การตระหนักถึงการเริ่มต้นของระยะการกระจายเป็นกุญแจสำคัญในการดำเนินการรับมือ ผู้ค้าอาจใช้การขายชอร์ตเพื่อหากำไรจากราคาที่ลดลง ตัวชี้วัดทางเทคนิค เช่น ครอสโอเวอร์ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่จากกระทิงเป็นหมี สามารถใช้เป็นสัญญาณสำหรับการเริ่มต้นตำแหน่งขาย

การป้องกันความเสี่ยงในระยะ Markdown

ในช่วงลดราคา นักเทรดมักจะพิจารณากลยุทธ์การซื้อขายตามแนวโน้มและมองหาจุดเริ่มต้นที่มีประสิทธิภาพในแนวโน้มขาลง

บรรทัดล่าง

การทำความเข้าใจวงจรตลาดเป็นทักษะพื้นฐานสำหรับเทรดเดอร์ โดยให้ข้อมูลเชิงลึกอันมีค่าว่าเมื่อใดควรซื้อหรือขายสินทรัพย์ต่างๆ ไม่ว่าคุณจะสำรวจตลาดหุ้นหรือคลุกคลีกับฟอเร็กซ์ ความเข้าใจวงจรเหล่านี้อย่างรอบด้านสามารถปรับปรุงกลยุทธ์การซื้อขายของคุณได้อย่างมาก เพื่อนำข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้ไปปฏิบัติจริง ลองพิจารณาเปิดบัญชี FXOpen เพื่อเข้าถึงแต่ละตลาดที่กล่าวถึงที่นี่

*ที่ FXOpen UK และ FXOpen AU Cryptocurrency CFDs มีไว้สำหรับการซื้อขายโดยลูกค้าที่จัดอยู่ในประเภทเท่านั้น ลูกค้ามืออาชีพ ภายใต้กฎ FCA และ ลูกค้ามืออาชีพ ภายใต้กฎ ASIC ตามลำดับ ไม่สามารถซื้อขายได้โดยลูกค้ารายย่อย

บทความนี้เป็นความเห็นของบริษัทที่ดำเนินงานภายใต้แบรนด์ FXOpen เท่านั้น จะไม่ถูกตีความว่าเป็นข้อเสนอ การชักชวน หรือคำแนะนำเกี่ยวกับผลิตภัณฑ์และบริการที่จัดหาโดยบริษัทที่ดำเนินงานภายใต้แบรนด์ FXOpen และจะไม่ถือเป็นคำแนะนำทางการเงิน