ดอลลาร์แคนาดาเปล่งประกายในตลาดที่เงียบสงบ เทรดเดอร์กำลังรอข้อมูลเงินเฟ้อของวันพรุ่งนี้

ในเซสชั่นเอเชียที่เงียบสงบ เงินดอลลาร์แคนาดายังคงมีประสิทธิภาพดีกว่า ในขณะที่ความเชื่อมั่นในเชิงบวกกำลังหนุนให้เงินดอลลาร์ออสเตรเลียเพิ่มขึ้นเล็กน้อย แม้ว่าจะไม่ใช่ดอลลาร์นิวซีแลนด์ก็ตาม ยูโรกำลังได้รับการสนับสนุนจากคำพูดที่หยาบคายโดยเจ้าหน้าที่ ECB แต่ขาดการซื้อที่ต่อเนื่อง เยน ฟรังก์สวิส และดอลลาร์ยังคงเป็นสกุลเงินที่อ่อนค่าลงในสัปดาห์นี้ ซึ่งสะท้อนถึงความเชื่อมั่นของตลาดโดยรวม การซื้อขายอาจยังคงซบเซาจนกว่าจะมีการเปิดเผยข้อมูลเงินเฟ้อของยูโรโซนและสหรัฐในวันพรุ่งนี้ หรืออาจถูกระงับไว้จนกว่าจะถึงดัชนีชี้วัดทางเศรษฐกิจในเดือนเมษายนในสัปดาห์หน้า

จากมุมมองทางเทคนิค ดูเหมือนว่า CAD/JPY จะเสร็จสิ้นแรงกระตุ้นห้าคลื่นจาก 110.87 เป็น 94.04 ซึ่งเห็นได้จากการบรรจบกันของขาขึ้นใน MACD รายวัน คาดว่าจะมีการดีดตัวต่อไปยัง EMA 55 วัน (ตอนนี้ที่ 98.22) และสูงกว่านั้น การทดสอบที่สำคัญอยู่ที่แนวต้านคลัสเตอร์ 100.85 (การย้อนกลับ 38.2% ของ 110.87 ถึง 94.04 ที่ 100.46) การปฏิเสธโดยโซนแนวต้านนี้จะทำให้แนวโน้มเป็นขาลงสำหรับการลดลงอีกครั้งผ่าน 94.04 ในระยะต่อไป

ในเอเชียในขณะที่เขียน Nikkei ลดลง -0.54% ฮ่องกง HSI เพิ่มขึ้น 0.43% China Shanghai SSE เพิ่มขึ้น 0.48% สิงคโปร์สเตรทไทมส์ลดลง -0.25% อัตราผลตอบแทน JGB 10 ปีของญี่ปุ่นเพิ่มขึ้น 0.0145 ที่ 0.321 คืนนี้ DOW เพิ่มขึ้น 1.00% S&P 500 เพิ่มขึ้น 1.42% NASDAQ เพิ่มขึ้น 1.79% อัตราผลตอบแทน 10 ปีเพิ่มขึ้น 0.002 เป็น 3.566

ECB Schnabel: อิทธิพลของการพุ่งขึ้นของราคาพลังงานอาจไม่ลดลงอย่างรวดเร็วเมื่อมันเคลื่อนเข้ามา

Isabel Schnabel สมาชิกคณะกรรมการบริหาร ECB แสดงความคิดเห็นเมื่อวานนี้เกี่ยวกับความท้าทายของอัตราเงินเฟ้อพื้นฐานในยูโรโซน โดยสังเกตว่าได้พิสูจน์แล้วว่า “เหนียว” และอาจไม่ได้รับผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญจากต้นทุนพลังงานที่ลดลงเมื่อเร็ว ๆ นี้ Schnabel ระบุว่าอิทธิพลของการพุ่งขึ้นของราคาพลังงาน “อาจไม่ลดลงเร็วเท่าที่มันเคลื่อนเข้ามา” และเสริมว่า “ยังไม่ชัดเจนว่ามันจะสมมาตรอย่างสมบูรณ์หรือไม่ ในแง่ที่ว่าทุกอย่างกำลังจะลดลงเลยด้วยซ้ำ” ”

เกี่ยวกับนโยบายการเงิน Schnabel ยอมรับว่า ECB มี “ความยืดหยุ่นเล็กน้อย” และย้ำว่าเป้าหมายของธนาคารกลางกำหนดไว้ในระยะกลาง ซึ่งป้องกันความจำเป็นในการ “สร้างความเจ็บปวดโดยไม่จำเป็น”

สำหรับวิกฤตล่าสุด Schnabel สังเกตว่ามีการเปลี่ยนแปลงจากการฝากข้ามคืนเป็นการฝากประจำ แต่ไม่มีเงินฝากทั่วไปไหลออกจากธนาคาร ซึ่งบ่งชี้ว่าภาคการธนาคารยังคงฟื้นตัวได้ค่อนข้างดี นอกจากนี้ เธอยังตั้งข้อสังเกตด้วยว่า วิกฤตดังกล่าวอาจส่งผลกระทบต่อเงินเฟ้อที่ ECB ต้องพิจารณา แต่ขนาดของผลกระทบนั้นยังไม่แน่นอนในขณะนี้

BoE Mann: ราคาสินค้าและบริการหลักที่เพิ่มขึ้นทำให้งานของเรายากขึ้น

Catherine Mann สมาชิกคณะกรรมการนโยบายการเงินของ BoE ซึ่งเป็นที่รู้จักจากท่าทางที่ดุร้ายของเธอ ได้เน้นย้ำเมื่อวานนี้ถึงความยากลำบากในการจัดการกับอัตราเงินเฟ้อ เนื่องจากราคาสินค้าและบริการหลักยังคงมีแนวโน้มสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง แม้ว่าราคาก๊าซจะลดลง ซึ่งแมนน์เชื่อว่าจะมีความสำคัญอย่างยิ่งในการผลักดันให้อัตราเงินเฟ้อทั่วไปลดลง แต่เธอก็ยอมรับความท้าทายที่ยังคงมีอยู่ในการจัดการอัตราเงินเฟ้อ

แมนน์กล่าวว่า “โดยเฉพาะอย่างยิ่งราคาน้ำมันอยู่ในช่วงขาลง และประเภทของไดนามิกนั้นจะมีความสำคัญมากในการผลักดันอัตราเงินเฟ้อทั่วไปให้ลดลง” อย่างไรก็ตาม เธอยังยอมรับด้วยว่า “สินค้าและบริการหลักกำลังมีแนวโน้มสูงขึ้น… มันจะทำให้การทำงานของเราเป็นเรื่องยากมาก”

แม้ว่าก่อนหน้านี้แมนน์จะสนับสนุนให้มีการเข้มงวดมากขึ้น แต่เธอก็ปรับคะแนนเสียงของเธอเป็น 25 คะแนนพื้นฐานเพิ่มขึ้นในระหว่างการประชุมเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ซึ่งสะท้อนถึงความซับซ้อนในการนำทางสภาพแวดล้อมเงินเฟ้อในปัจจุบัน

BoC Gravelle เน้นความคล่องตัวในช่วงเวลาที่ไม่แน่นอน ตรวจสอบความเครียดของธนาคารทั่วโลก

Toni Gravelle รองผู้ว่าการ BoC กล่าวสุนทรพจน์เมื่อวานนี้ เน้นย้ำถึงความจำเป็นของความยืดหยุ่นในการตอบสนองต่อสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจที่ไม่แน่นอน เขาชี้ให้เห็นว่าในเดือนที่ผ่านมา อัตราเงินเฟ้อทั่วไปได้ลดลง และตลาดโลกได้รับความเสี่ยงที่ลดลง ส่วนหนึ่งเป็นผลจากความเครียดที่เพิ่มขึ้นในระบบธนาคารทั่วโลก

Gravelle ตั้งข้อสังเกตว่า แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ แต่ตลาดแรงงานของแคนาดายังคงตึงตัว ซึ่งผลักดันให้ราคาบริการหลายอย่างพุ่งสูงขึ้น เขากล่าวว่า “เรายังคงคาดว่าอัตราเงินเฟ้อของดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) จะลดลงในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า แต่เราจะต้องเห็นอัตราเงินเฟ้อพื้นฐานที่ชะลอตัวลงอีกเพื่อให้อัตราเงินเฟ้อ CPI กลับสู่เป้าหมาย 2%”

ขณะที่ BoC เตรียมการสำหรับรายงานนโยบายการเงินเดือนเมษายน Gravelle อธิบายว่าธนาคารกลางกำลังติดตามความเครียดของธนาคารโลกอย่างใกล้ชิด และจะประเมินผลกระทบทางเศรษฐกิจมหภาคของสถานการณ์ที่เปลี่ยนแปลงไปนี้ เขาเน้นย้ำว่าธนาคารจะ “พิจารณาเป็นพิเศษถึงการรั่วไหลที่อาจเกิดขึ้นในเศรษฐกิจจริงในขอบเขตที่สภาวะทางการเงินตึงตัวและมีผลกระทบต่อความเชื่อมั่นในวงกว้าง”

NZ ANZ ความเชื่อมั่นทางธุรกิจลดลงถึง -43.4 การชะลอตัวสอดคล้องกับความตั้งใจของ RBNZ

ดัชนี ANZ Business Confidence ของนิวซีแลนด์ในเดือนมีนาคมลดลงเล็กน้อย โดยขยับจาก -43.3 เป็น -43.4 ในขณะที่แนวโน้มกิจกรรมของตัวเองปรับตัวดีขึ้นเล็กน้อย โดยเพิ่มขึ้นจาก -9.2 เป็น -8.5 อย่างไรก็ตาม ความตั้งใจในการส่งออก ความตั้งใจในการลงทุน ความตั้งใจในการจ้างงาน และความตั้งใจในการกำหนดราคาล้วนลดลง ความคาดหวังด้านต้นทุนก็ลดลงจาก 88.3 เป็น 86.4 แต่ความคาดหวังด้านกำไรเพิ่มขึ้นจาก -37.7 เป็น -33.9 การคาดการณ์เงินเฟ้อลดลงจาก 5.94 เป็น 5.82 จากข้อมูลของ ANZ บริษัทต่าง ๆ ระมัดระวังแต่ต้องอดทน โดยมีตัวบ่งชี้ที่บ่งชี้ว่ามีการลงจอดอย่างนุ่มนวล

แม้ว่าตัวบ่งชี้กิจกรรมจะลดลง แต่ความตึงตัวของตลาดแรงงานก็ค่อยๆ เปลี่ยนไป และตัวบ่งชี้อัตราเงินเฟ้อและต้นทุนก็ผ่อนคลายลงอย่างช้าๆ อย่างไรก็ตาม สภาพแวดล้อมที่ท้าทายกำลังสร้างแรงกดดันต่อความสามารถในการทำกำไรที่คาดไว้ เนื่องจากบริษัทต่าง ๆ เผชิญกับภาวะเงินเฟ้อที่มีต้นทุนสูงและอุปสงค์ในอนาคตที่ไม่แน่นอน ANZ ตั้งข้อสังเกตว่าฤดูหนาวอาจเผยให้เห็นถึงความท้าทายมากขึ้นเนื่องจากจำนวนนักท่องเที่ยวลดลง แต่สำหรับตอนนี้ การชะลอตัวดูเหมือนจะสอดคล้องกับความตั้งใจของ RBNZ

มองไปข้างหน้า

แฟลช CPI ของเยอรมนีเป็นจุดสนใจในเซสชั่นยุโรป ในขณะที่ความเชื่อมั่นทางเศรษฐกิจของยูโรโซนและแถลงการณ์รายเดือนของ ECB จะได้รับการเผยแพร่ ในวันต่อมา สหรัฐฯ จะเผยแพร่ตัวเลข GDP ขั้นสุดท้ายของไตรมาสที่ 4 และการขอรับสวัสดิการว่างงาน

USD/CAD แนวโน้มรายวัน

Pivots รายวัน: (S1) 1.3562; (พ) 1.3628; (R1) 1.3665; มากกว่า….

อคติระหว่างวันในสกุลเงิน USD/CAD ยังคงเป็นขาลงในขณะนี้ และคาดว่าราคาจะร่วงลงอีกตราบใดที่แนวรับ 1.3650 เปลี่ยนเป็นแนวต้าน ปัจจุบันการลดลงจาก 1.3860 สามารถมองได้ว่าเป็นขาที่สามของรูปแบบการแก้ไขจาก 1.3976 และจะกำหนดเป้าหมายที่ 1.3224 แต่ควรเห็นแนวรับที่แข็งแกร่งรอบ ๆ นั้นเพื่อนำการดีดตัว

ในภาพรวม แนวโน้มขาขึ้นจาก 1.2005 (ต่ำสุดในปี 2021) ยังคงดำเนินอยู่ การทะลุ 1.3976 จะยืนยันการเริ่มต้นใหม่และกำหนดเป้าหมายการคาดการณ์ 61.8% ที่ 1.2401 ถึง 1.3976 จาก 1.3261 ที่ 1.4234 การพักตัวของบริษัทจะปูทางไปสู่โซนแนวต้านระยะยาวที่ 1.4667/89 (สูงสุดปี 2559, 2563) ในด้านลบ การพักตัวอย่างต่อเนื่องของ EMA 55 สัปดาห์ (ขณะนี้อยู่ที่ 1.3283) เป็นสิ่งจำเป็นเพื่อยืนยันการเพิ่มระยะกลาง มิฉะนั้น แนวโน้มจะยังคงเป็นขาขึ้นแม้ในกรณีที่มีการดึงกลับลึก

อัพเดทเครื่องชี้เศรษฐกิจ