การพยากรณ์ราคาทองคำ: การทดสอบแนวรับทองคำ – หมีสามารถทำลายมันได้หรือไม่?

จุดพูดคุยทองคำ:

• ราคาทองคำร่วงลงเมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมาจากความคิดเห็นของ Chair Powell ที่ Jackson Hole
• ทองคำยังคงลดลงอย่างต่อเนื่องในสัปดาห์นี้ ในที่สุดก็เติมเต็มช่องว่างที่เกิดจากการตัดสินใจด้านอัตราดอกเบี้ยของ FOMC ในเดือนกรกฎาคมที่ระดับที่บรรจบกับ Fibonacci retracement ที่ 1733
• ภาพใหญ่ขึ้น ทองคำถูกผูกไว้ตั้งแต่เติมเงินเมื่อสองปีที่แล้ว การสนับสนุนช่วงได้จัดการทดสอบที่สำคัญสามครั้งแล้ว ล่าสุดในช่วงกลางเดือนกรกฎาคม ผู้ขายใกล้จะทดสอบอีกครั้งของโซนนี้และได้รับปัจจัยพื้นฐานที่อาจพบผลลัพธ์ที่เหมาะสมกว่าใน 4ไทย ทดสอบโซนนี้?
• การวิเคราะห์ที่มีอยู่ในบทความขึ้นอยู่กับ การเคลื่อนไหวของราคา และ การสร้างแผนภูมิ. หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวของราคาหรือรูปแบบกราฟ โปรดดูที่ การศึกษา DailyFX ส่วน.

ทองคำทำสถิติสูงสุดตลอดกาลในแง่ของ USD ตั้งขึ้นเมื่อสองปีที่แล้ว. ในช่วงเวลานั้น ปืนใหญ่สภาพคล่องพุ่งเต็มที่ในสหรัฐอเมริกา และราคาทองคำพุ่งขึ้น 44% อย่างน่าประหลาดใจตั้งแต่เดือนมีนาคม 2020 ไปจนถึงระดับสูงในเดือนสิงหาคมของปีนั้น

อย่างไรก็ตาม สิ่งที่เกิดขึ้นหลังจากนั้น กลับแสดงน้ำเสียงที่ต่างไปจากเดิมมาก ราคาทองคำเริ่มต้นจากสิ่งที่ดูเหมือนการดึงกลับ ค้อนขนาดใหญ่สำหรับหมีปรากฏขึ้นประมาณหนึ่งสัปดาห์หลังจากการเลือกตั้งประธานาธิบดีสหรัฐ เมื่อข่าวเกี่ยวกับวัคซีนที่ใช้งานได้เริ่มที่จะเข้าสู่ตลาด สิ่งนี้นำมาซึ่งความหมายว่ามาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจในยุคโรคระบาดอาจหมดไปในไม่ช้า และนั่นช่วยให้ราคาทองคำปรับตัวลงอย่างต่อเนื่อง เนื่องจาก ‘การค้าแบบรีไฟแนนซ์’ เริ่มเข้ายึดครองในต้นปี 2564

ในเดือนมีนาคมของปีที่แล้ว ราคาทองคำแตะระดับต่ำสุดที่ 1673 เกือบสิบแปดเดือนต่อมา ราคานั้นยังคงเป็นแนวรับและมีการทดสอบแยกกันสองครั้งในพื้นที่นั้นตั้งแต่นั้นเป็นต้นมา กับการทดสอบล่าสุดเมื่อกลางเดือนที่แล้ว.

กราฟราคาทองคำรายสัปดาห์

แผนภูมิที่จัดทำโดย เจมส์ สแตนลีย์; ทองบน Tradingview

ทองคำระยะสั้น

ราคาทองคำได้ขายออกในช่วงสองสามสัปดาห์ที่ผ่านมา ตามการก่อตัวของลิ่มที่เพิ่มขึ้น. และเกิดขึ้นหลังจากการเด้งกลับจากโซนหลักของแนวรับที่มองด้านบนซึ่งมา เข้าสู่สมการหลังจากการเทขายอีกครั้งจากรูปแบบลิ่มที่เพิ่มขึ้นอีกอันหนึ่ง.

เมื่อสัปดาห์ที่แล้วราคาดีดตัวขึ้นหลังจากการเทขายออกเป็นเวลาห้าวันหลังการแตกหักของลิ่มนั้น แต่, แนวต้านปรากฏขึ้นในจุดที่คุ้นเคยและสิ่งนี้ทำให้ประตูเปิดกว้างสำหรับความต่อเนื่องของตลาดหมีซึ่งกระทบกับความเอร็ดอร่อยในวันศุกร์หลังจากสุนทรพจน์ของประธานพาวเวลล์

การเทขายนั้นยังคงดำเนินต่อไปตลอดช่วงเปิดสัปดาห์นี้ จนกระทั่งในที่สุดราคาพบแนวรับที่จุดบรรจบกันบนแผนภูมิ มีช่องว่างจาก การตัดสินใจอัตราดอกเบี้ย FOMC เดือนกรกฎาคมโดยที่แถบวันพุธ (ในวันที่ตัดสินใจเรื่องอัตรา) ได้กำหนดไว้ที่ 1732 ด้านบนคือที่ 1733 คือ 14.4% การถอยกลับของฟีโบนักชี ของการเคลื่อนไหวดึงกลับ (สูง 2020 ต่ำ 2021)

ราคาดังกล่าวได้ช่วยรักษาระดับต่ำสุดและยังคงเป็นแนวรับที่สำคัญในระยะสั้นของทองคำ

กราฟราคาทองคำสองชั่วโมง

แผนภูมิที่จัดทำโดย เจมส์ สแตนลีย์; ทองบน Tradingview

ฉากหลังทองพื้นฐาน

ด้วยฉากหลังพื้นฐาน โดยประธานพาวเวลล์ผลักดันนโยบายให้รัดกุมมากขึ้น ด้วยการส่งข้อความที่ Jackson Hole ดูเหมือนว่าจะมีศักยภาพพื้นฐานสำหรับความต่อเนื่องของตลาดหมีในทองคำ อัตราที่สูงขึ้นหมายถึงต้นทุนค่าเสียโอกาสที่สูงขึ้น และนี่อาจเป็นข้อจำกัดของทองคำ

คำถามที่ใหญ่กว่านี้คือตอนที่สามารถผลิตได้หรือไม่ การละเมิดเขตสนับสนุนที่จัดขึ้นในช่วงสองปีที่ผ่านมาภายใน 1700 ระดับจิตใจ และบริเวณโซน 1673-1680 นั้นบนชาร์ต

กราฟรายวันทองคำ

แผนภูมิที่จัดทำโดย เจมส์ สแตนลีย์; ทองบน Tradingview

ระดับทอง

แนวรับ ณ จุดนี้ยังคงอยู่ที่จุดบรรจบกันบนแผนภูมิซึ่งได้ช่วยสร้างจุดต่ำสุดของเมื่อวานแล้ว ข้างล่างนั้นก็มี การเคลื่อนไหวของราคา ศักยภาพในช่วงปี 1721 และ 1712 ด้านล่างนั้น ระดับจิตวิทยาที่ 1700 เข้ามาในรูปภาพ ตามด้วยระดับฟีโบนักชีที่ 1690 ซึ่งนำไปสู่ระดับต่ำสุดในรอบหลายปีที่ 1673

ดังนั้น ผู้ขายจึงต้องพยายามแก้ไขเล็กน้อยเพื่อสร้างจุดต่ำสุดใหม่เหล่านี้ แต่เมื่อพิจารณาจากอุปสรรคพื้นฐาน และดังที่เราได้เห็นในเดือนที่ผ่านมา ศักยภาพดังกล่าวสามารถเกิดขึ้นได้โดยเฉพาะหากเฟดยังคงกดดันอย่างหนักต่อไป

กราฟราคาทองคำสี่ชั่วโมง

แผนภูมิที่จัดทำโดย เจมส์ สแตนลีย์; ทองบน Tradingview

— เขียนโดย James Stanley, Senior Strategist, DailyFX.com & Head of การศึกษา DailyFX

ติดต่อและติดตามเจมส์บน Twitter: @JtanleyFX