- Russell 2000 นำเสนอการผสมผสานที่มีเอกลักษณ์ระหว่างความผันผวนสูงและศักยภาพในการสร้างผลตอบแทนที่เกินขนาด
- แม้จะมีการแกว่งตัวอย่างรุนแรง แต่ดัชนีก็มีผลตอบแทนระยะยาวที่มั่นคงอย่างต่อเนื่อง
- หมวกขนาดเล็กยังคงเป็นเครื่องมือในการกระจายความเสี่ยงที่น่าสนใจ แต่ต้องเตรียมพร้อมสำหรับการนั่งรถไฟเหาะในตลาด
เมื่อพูดถึงการเปิดเผยการเติบโตและการกระจายความเสี่ยงในตลาดหุ้นสหรัฐฯ เป็นที่โปรดปรานของนักลงทุนมายาวนาน
ดัชนีดังกล่าวเป็นเกณฑ์มาตรฐานสำหรับหุ้นรายย่อยนับตั้งแต่ก่อตั้งในปี 1984 โดยนำเสนอหน้าต่างที่เปลี่ยนแปลงตลอดเวลาในกลไกทางเศรษฐกิจของอเมริกา โดยรวบรวมผลการดำเนินงานของบริษัทประมาณ 2,000 แห่งที่มีมูลค่าตามราคาตลาดตั้งแต่ 300 ล้านดอลลาร์ถึง 2 พันล้านดอลลาร์
ตั้งแต่บริษัทสตาร์ทอัพด้านเทคโนโลยีไปจนถึงผู้สร้างสรรค์นวัตกรรมด้านการดูแลสุขภาพ ผู้เล่นรายเล็กๆ แต่ทรงพลังเหล่านี้ให้การผสมผสานที่มีเอกลักษณ์ระหว่างความผันผวนที่สูงขึ้นและศักยภาพในการได้รับผลตอบแทนที่มากเกินไป ทำให้ Russell 2000 เป็นผลิตภัณฑ์เสริมที่น่าสนใจแม้จะมีความเสี่ยงก็ตาม
ในขณะที่ดัชนีให้ผลตอบแทนต่อปีที่น่าประทับใจถึง 9.8% ซึ่งเทียบเท่ากับดัชนีที่มีหุ้นขนาดใหญ่กว่า —มาพร้อมกับความผันผวนที่มากขึ้น 20-25%
ลักษณะรถไฟเหาะตีลังกานี้ได้กำหนดประสิทธิภาพของมัน โดยเห็นได้จากความผันผวนครั้งใหญ่ในช่วงวิกฤตการณ์และการรีบาวด์ครั้งใหญ่
อย่างไรก็ตาม ดัชนียังคงฟื้นตัวอย่างต่อเนื่อง โดยล่าสุดได้ทดสอบจุดสูงสุดใหม่อีกครั้งหลังจากตามหลังเกณฑ์มาตรฐานที่กว้างขึ้นในช่วงการชุมนุมครั้งล่าสุด
มุมมองทางประวัติศาสตร์เกี่ยวกับผลตอบแทน
ตลอดหลายทศวรรษที่ผ่านมา Russell 2000 ได้แสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่น โดยให้ผลตอบแทนที่มั่นคงแม้ท่ามกลางปัญหาทางเศรษฐกิจ:
- พ.ศ. 2527-2533: +8.3% ผลตอบแทนต่อปี
- 1990-2000: +12.5% ผลตอบแทนต่อปี
- พ.ศ. 2543-2553: +5.8% ผลตอบแทนต่อปี
- 2553-2563: +11.7% ผลตอบแทนต่อปี
- 2563-2566: +7.9% ผลตอบแทนต่อปี
ตัวเลขเหล่านี้เน้นย้ำถึงความสามารถของดัชนีในการฟื้นตัวและเติบโตในระยะยาว โดยให้รางวัลแก่นักลงทุนที่อดทนและเต็มใจที่จะฝ่าฟันภาวะขึ้นๆ ลงๆ
ความผันผวน: ดาบสองคม
หุ้นทุนขนาดเล็กมีความอ่อนไหวต่อวัฏจักรเศรษฐกิจ โดยที่ Russell 2000 มักจะเผชิญกับภาวะตกต่ำของตลาดก่อนที่จะดีดตัวขึ้นอย่างรวดเร็ว
ในช่วงวิกฤตการเงินปี 2551 ดัชนีร่วงลง 38.5%– ในทำนองเดียวกัน การระบาดของโควิด-19 ในปี 2563 กระตุ้นให้เกิด ลดลง 41.2%ตามมาด้วยความโดดเด่นเท่านั้น ฟื้นตัว 50% ภายในสิ้นปี 2564
องค์ประกอบของภาคอุตสาหกรรมยังมีบทบาทต่อความผันผวนนี้ โดยอุตสาหกรรมชั้นนำของดัชนี ได้แก่ เทคโนโลยี (NYSE:) (22%) การดูแลสุขภาพ (NYSE:) (18%) และการเงิน (NYSE:) (15%) เปิดเผยถึง การเปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็วในความเชื่อมั่นของตลาด
ประสิทธิภาพในการล่มตลาดครั้งใหญ่
ปฏิกิริยาของ Russell 2000 ต่อวิกฤติตลาดเน้นย้ำลักษณะที่มีความเสี่ยงสูงกว่า:
- พ.ศ. 2543-2545 ดอทคอมล่มสลาย: ขาดทุนสะสม 32%
- วิกฤตการเงินปี 2551: ลดลง 38.5% ในปีเดียว
- การระบาดใหญ่ของไวรัสโควิด-19 ประจำปี 2563: ลดลงเบื้องต้น 41.2% ตามด้วยการฟื้นตัวที่แข็งแกร่ง
ความผันผวนดังกล่าวเน้นย้ำถึงความสำคัญของขอบเขตระยะยาวและการจัดการพอร์ตโฟลิโออย่างรอบคอบเมื่อลงทุนในหุ้นขนาดเล็ก
คุณควรพิจารณา Small Caps ตอนนี้หรือไม่?
แม้จะมีความผันผวนอย่างมาก แต่ Russell 2000 ยังคงเป็นเครื่องมือที่น่าสนใจสำหรับการกระจายความเสี่ยง ด้วยการลงทุนในหุ้นขนาดเล็ก คุณจะได้สัมผัสกับบริษัทที่เติบโตอย่างรวดเร็วซึ่งสามารถดำเนินการได้ดีกว่าในช่วงการขยายตัวทางเศรษฐกิจ
ณ ตอนนี้ตัวพิมพ์ใหญ่ขนาดเล็กได้ส่งมอบความน่าดึงดูด ผลตอบแทน +31.51% ตั้งแต่เดือนตุลาคม 2023 เมื่อมีการเพิ่มลงในพอร์ตโฟลิโอของเราผ่าน ETF ระดับโลก
อย่างไรก็ตาม ความอ่อนไหวต่อวัฏจักรเศรษฐกิจที่เพิ่มขึ้นทำให้ไม่เหมาะกับคนใจเสาะ เศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่ชะลอตัว หรือการตกต่ำทันที อาจกระตุ้นให้เกิดการลดลงอีก
เช่นเคย การจัดการเงินที่มีวินัยและมุมมองระยะยาวมีความสำคัญอย่างยิ่งในการนำทางตลาดส่วนนี้
ไม่ว่าคุณกำลังมองหาการเติบโต การกระจายความเสี่ยง หรือเพียงต้องการสำรวจมุมที่มีการเปลี่ยนแปลงมากขึ้นของตลาดหุ้น Russell 2000 มีเหตุผลมากมายที่จะทำให้คุณจดจำสิ่งนี้ไว้—เพียงเตรียมพร้อมสำหรับการเดินทาง
–
ข้อสงวนสิทธิ์: บทความนี้เขียนขึ้นเพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลเท่านั้น ไม่ได้มีจุดมุ่งหมายเพื่อส่งเสริมการซื้อสินทรัพย์ในทางใดทางหนึ่ง และไม่ถือเป็นการชักชวน ข้อเสนอ คำแนะนำ หรือข้อเสนอแนะในการลงทุน ฉันขอเตือนคุณว่าสินทรัพย์ทั้งหมดได้รับการประเมินจากหลายมุมมองและมีความเสี่ยงสูง ดังนั้นการตัดสินใจลงทุนและความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องจึงขึ้นอยู่กับนักลงทุน นอกจากนี้เรายังไม่มีบริการให้คำปรึกษาด้านการลงทุนใดๆ
คำแนะนำการอ่านบทความนี้ : บางบทความในเว็บไซต์ ใช้ระบบแปลภาษาอัตโนมัติ คำศัพท์เฉพาะบางคำอาจจะทำให้ไม่เข้าใจ สามารถเปลี่ยนภาษาเว็บไซต์เป็นภาษาอังกฤษ หรือปรับเปลี่ยนภาษาในการใช้งานเว็บไซต์ได้ตามที่ถนัด บทความของเรารองรับการใช้งานได้หลากหลายภาษา หากใช้ระบบแปลภาษาที่เว็บไซต์ยังไม่เข้าใจ สามารถศึกษาเพิ่มเติมโดยคลิกลิ้งค์ที่มาของบทความนี้ตามลิ้งค์ที่อยู่ด้านล่างนี้
Source link
