หุ้นปรับตัวสูงขึ้นในสัปดาห์ที่แล้ว โดยแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์เนื่องจากนักลงทุนยินดีกับสัญญาณของการผ่อนปรนควบคู่ไปกับการเติบโตทางเศรษฐกิจที่มั่นคง
เมื่อมองไปข้างหน้า ทุกสายตาจะจับจ้องไปที่รายงานการจ้างงานในเดือนกันยายนเพื่อดูข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับจังหวะคูลดาวน์ของตลาดแรงงาน การอัปเดตที่สำคัญเกี่ยวกับ บริการ และกิจกรรมต่าง ๆ ก็อยู่ในเรดาร์เช่นกัน
ข้อมูลล่าสุดเกี่ยวกับมาตรวัดอัตราเงินเฟ้อที่ต้องการของ Fed บ่งชี้ว่าการขึ้นราคาที่ลดลงอย่างต่อเนื่อง ดึงความสนใจไปที่คำสั่งที่สองของธนาคารกลาง: การจ้างงานสูงสุด
สัญญาณของการชะลอตัวเริ่มชัดเจนขึ้นหรือไม่?
โดยเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องตลอดปี 2024 โดยขณะนี้อยู่ที่ 4.2% ซึ่งเป็นระดับสูงสุดในรอบเกือบสามปี การจ้างงานที่เพิ่มขึ้นก็ชะลอตัวเช่นกัน โดยในช่วงสองเดือนที่ผ่านมามีการเติบโตที่อ่อนแอที่สุดในปีนี้ ตำแหน่งงานว่างในเดือนกรกฎาคมแตะระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ต้นปี 2021
ขณะที่รายงานการจ้างงานประจำเดือนตุลาคมในวันศุกร์ใกล้เข้ามา คำถามสำคัญก็คือตลาดแรงงานกำลังเย็นตัวลงเร็วแค่ไหน วอลล์สตรีทคาดว่าการชะลอตัวจะค่อยๆ ดีขึ้น แทนที่จะเป็นการหดตัวอย่างรวดเร็ว โดยแนะนำให้มีการจ้างงานเพิ่มขึ้น 130,000 ตำแหน่งในเดือนกันยายน และการว่างงานอยู่ที่ 4.2% ต่อข้อมูลของ Bloomberg ในเดือนสิงหาคม เศรษฐกิจเพิ่มการจ้างงาน 142,000 ตำแหน่ง ขณะที่อัตราการว่างงานลดลงเหลือ 4.2%
ความผันผวนจะเพิ่มขึ้นก่อนข้อมูลตลาดแรงงานที่สำคัญ
สัปดาห์ที่ผ่านมาไม่เป็นไปตามคาด แม้ว่ายอดสำรองจะลดลงเหลือประมาณ 3.13 ล้านล้านดอลลาร์ก็ตาม JPM Equity Fund Collar มีผลกระทบมากเกินไป ทำให้ดัชนีติดอยู่ระหว่าง 5725 ถึง 5750 ป้องกันการทะลุทะลุที่สำคัญ
นั่นเป็นเหตุผลหนึ่งที่ตลาดคืนกำไรทั้งหมดกลับคืนมาในวันพฤหัสบดี แม้จะเปิดตลาดอย่างแข็งแกร่งก็ตาม
อย่างไรก็ตาม ปลอกคอจะถูกถอดออกในวันนี้ และจะสร้างปลอกคอใหม่ขึ้น เพื่อขจัดแรงย้อนกลับเฉลี่ยที่ผูกกับระดับ 5750 สิ่งนี้น่าจะส่งผลให้มีความผันผวนโดยนัยเพิ่มขึ้น โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อข้อมูลที่จะเกิดขึ้นมีความสำคัญมากกว่าที่เคย
ยิ่งไปกว่านั้น ราคาหุ้นล่วงหน้าของญี่ปุ่นลดลงอย่างรวดเร็วในวันศุกร์หลังจากการประกาศของนายกรัฐมนตรีคนใหม่ ซึ่งคาดว่าจะสนับสนุนการปรับอัตราดอกเบี้ยให้เป็นปกติมากขึ้นและดำเนินการตามงบประมาณที่สมดุลมากขึ้น ข่าวดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากการปิดการซื้อขายปกติ โดยฟิวเจอร์สในนิวยอร์กลดลงประมาณ 6% ในช่วงเย็นวันศุกร์
ตลาดของญี่ปุ่นเป็นสิ่งที่คาดเดาไม่ได้ ฉันซื้อขายในญี่ปุ่นในช่วงเวลาวิกฤติ เช่น วิกฤตการณ์ทางการเงิน ภัยพิบัติฟูกูชิม่าในปี 2554 และการเลือกตั้งอาเบะในปี 2555 ตลาดสามารถเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็วและพลิกผันอย่างไม่คาดคิด ดังนั้น แม้ว่าฟิวเจอร์สจะลดลง 6% ในการซื้อขายนอกเวลาทำการ แต่ฉันอยากรู้ว่ามันจะเป็นอย่างไร และฉันจะจับตาดูตลาดอย่างใกล้ชิด โดยเฉพาะเงินเยน
การเคลื่อนไหวของราคา USD/JPY, USD/CAD เพื่อให้เบาะแสในทิศทางถัดไปของ S&P 500
เยนแข็งค่าขึ้นอย่างมากในขณะที่ตลาดเดิมพันว่าผู้นำฝ่ายค้านจะคว้าตำแหน่งนายกรัฐมนตรี ทำให้พวกเขาคิดผิด ซึ่งนำไปสู่การแข็งค่าขึ้น 1.8% และ 2.1%
สิ่งเหล่านี้เป็นการเคลื่อนไหวที่สำคัญ และในกระบวนการนี้ ปรากฏว่า USD/JPY ตกลงไปที่ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 20 วัน และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล 10 วัน
ที่สำคัญกว่านั้น ดูเหมือนว่าจะทะลุธงหมีไปแล้ว โดยตั้งค่าการทดสอบแนวรับที่ 141.85 และ 141 เมื่อทะลุ 141 แล้ว โอกาสที่จะขยับลงไปที่ 138 หรือประมาณนั้นดูเหมือนจะเพิ่มขึ้นอย่างมาก
เช่นเดียวกันอาจกล่าวได้สำหรับ CAD/JPY ซึ่งดูเหมือนว่าจะอยู่ในเส้นทางระยะสั้นไปที่ประมาณ 103 โดยมีศักยภาพที่จะมุ่งหน้าไปที่ 100
สิ่งนี้มีผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อตลาดสหรัฐฯ หาก USD/JPY มุ่งหน้าไปที่ 141 และขยับไปที่ 103 นั่นหมายความว่า USD/CAD อ่อนค่าลงเป็น 1.369 จาก 1.351 ในปัจจุบัน สิ่งนี้จะชี้ให้เห็นว่า USD/CAD มีความเป็นไปได้ที่ “จุดต่ำสุด”
เมื่อมันอ่อนตัวลงอีก และกลับสูงขึ้น ก็เป็นสัญญาณว่าราคาอาจอยู่ในจุดสูงสุดระยะสั้นและมีแนวโน้มที่จะเคลื่อนตัวต่ำลง
นอกจากนี้ยังอาจหมายถึงค่าที่สูงกว่า เนื่องจาก USD/CAD มีความสัมพันธ์ที่แน่นแฟ้นกับ VIX อย่างไรก็ตาม เส้นที่ลากในแผนภูมิ SPX/USD/CAD ด้านบนไม่มีการเปลี่ยนแปลงในแผนภูมิด้านล่างสำหรับ USD/CAD เทียบกับ VIX
ในขณะเดียวกัน Nvidia (NASDAQ:) จะให้ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญเกี่ยวกับสภาวะตลาดในสัปดาห์นี้ ค่า Nvidia ที่ต่ำกว่าน่าจะบ่งบอกว่าค่าเงินเยนกำลังคลี่คลาย Nvidia แตะเส้นแนวโน้มบนสามครั้งแล้ว และกำลังทดสอบค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล 10 วัน แนวโน้มที่เป็นไปได้ของเส้นเทรนด์ไลน์ด้านล่างจะอยู่ที่ประมาณ 111 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นสิ่งที่ต้องจับตาดู
ฉันยังเชื่อว่า Wingstop (NASDAQ:) เป็นอีกหนึ่งการเล่นแบบ Carry Trade เนื่องจากหุ้นได้สะท้อนการเปลี่ยนแปลงของ USD/JPY ตั้งแต่เดือนตุลาคม 2023 ดูเหมือนว่าหุ้นกำลังก่อตัวเป็น Double Top โดยมีช่องว่างให้เติมที่ $395 และ $366
คำแนะนำการอ่านบทความนี้ : บางบทความในเว็บไซต์ ใช้ระบบแปลภาษาอัตโนมัติ คำศัพท์เฉพาะบางคำอาจจะทำให้ไม่เข้าใจ สามารถเปลี่ยนภาษาเว็บไซต์เป็นภาษาอังกฤษ หรือปรับเปลี่ยนภาษาในการใช้งานเว็บไซต์ได้ตามที่ถนัด บทความของเรารองรับการใช้งานได้หลากหลายภาษา หากใช้ระบบแปลภาษาที่เว็บไซต์ยังไม่เข้าใจ สามารถศึกษาเพิ่มเติมโดยคลิกลิ้งค์ที่มาของบทความนี้ตามลิ้งค์ที่อยู่ด้านล่างนี้
Source link
