หลังจากเพิ่มขึ้นติดต่อกันสองวันในช่วงปลายสัปดาห์ที่แล้ว สัปดาห์ใหม่ได้เริ่มต้นขึ้นในวิถีขาลง ในช่วงต้นของการซื้อขายในยุโรป เมื่อเขียนรายงานนี้ ราคาน้ำมันได้แสดงการลดลงประมาณครึ่งเปอร์เซ็นต์
อย่างไรก็ตาม จากสิ่งที่ฉันตีความว่าเป็นการเคลื่อนไหวของราคาเชิงบวกในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ความน่าจะเป็นของการฝ่าวงล้อมแบบกระทิงดูเหมือนจะมีความเป็นไปได้มากกว่าการขายออก ซึ่งอาจจะเกิดขึ้นในช่วงปลายสัปดาห์
ผู้ค้าน้ำมันจะเน้นเรื่องอะไรในสัปดาห์นี้?
ตลาดสหรัฐฯ จะปิดทำการในวันจันทร์เนื่องในวันประธานาธิบดี ส่งผลให้สัปดาห์นี้ไม่มีเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจมหภาคที่สำคัญที่ต้องติดตามอย่างใกล้ชิด อย่างไรก็ตาม ความสนใจจะเปลี่ยนไปที่การกลับมาของจีนจากการหยุดยาวหนึ่งสัปดาห์ ซึ่งคาดว่าจะช่วยอัดฉีดสภาพคล่องให้กับตลาดโลก นอกจากนี้ ผลประกอบการของ Nvidia (NASDAQ:) ในช่วงกลางสัปดาห์อาจส่งผลต่อความเชื่อมั่นด้านความเสี่ยง
จุดสนใจอีกประการหนึ่งสำหรับผู้ค้าน้ำมันคือการเปิดเผย PMI การผลิตและบริการทั่วโลกในวันพฤหัสบดี โดยเฉพาะอย่างยิ่งจากเยอรมนีและยูโรโซน ซึ่งการเติบโตทางเศรษฐกิจตามหลังสหรัฐฯ ข้อมูล PMI เหล่านี้จะให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสุขภาพของประเทศพัฒนาแล้วที่สำคัญๆ ซึ่งหลายแห่งเป็นผู้นำเข้าน้ำมันสุทธิ ข้อมูล PMI ที่แข็งแกร่งเกินคาดสามารถสนับสนุนราคาน้ำมัน ซึ่งบ่งชี้ถึงความแข็งแกร่งของอุปสงค์ ในทางกลับกัน ข้อมูล PMI ที่อ่อนแอลงอาจก่อให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับภาวะเศรษฐกิจถดถอย ซึ่งส่งผลให้เกิดแรงกดดันต่อราคาน้ำมันให้ลดลง
ในขณะเดียวกัน รายงานสต๊อกน้ำมันดิบรายสัปดาห์จากสหรัฐฯ จะล่าช้าออกไป 1 วัน ซึ่งกำหนดไว้เป็นวันพฤหัสบดีแทนที่จะเป็นวันพุธ เนื่องจากวันจันทร์เป็นวันหยุดธนาคาร เพิ่มเติมเกี่ยวกับเรื่องนี้ในภายหลัง
อะไรเป็นตัวผลักดันราคาน้ำมัน?
ราคาน้ำมันค่อนข้างเปลี่ยนแปลงในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ส่วนหนึ่งเป็นผลมาจากการแข็งค่าของเงินดอลลาร์ แม้จะมีปัจจัยสนับสนุน เช่น ความตึงเครียดในตะวันออกกลาง การแทรกแซงอย่างต่อเนื่องโดย OPEC และความหวังว่าสภาพเศรษฐกิจในจีนจะดีขึ้น แต่ผลกระทบของเงินดอลลาร์ได้ตอบโต้มาตรการเหล่านี้
อีกปัจจัยหนึ่งที่ทำให้เกิดความท้าทายของน้ำมันคือรายงานสต๊อกน้ำมันของสหรัฐฯ ที่ดูไม่ค่อยดีนักในช่วงหลังๆ นี้ เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว สำนักงานสารสนเทศด้านพลังงาน (EIA) รายงานว่าสต็อกสินค้าคงเหลือเพิ่มขึ้นเกินคาดอยู่ที่ 12.0 ล้านบาร์เรล หลังจากเพิ่มขึ้นเกินคาดที่ 5.5 ล้านบาร์เรลในสัปดาห์ก่อน
โครงสร้างนี้ได้รับแรงหนุนหลักจากอัตราการใช้โรงกลั่นที่ลดลง ส่งผลให้สต็อกน้ำมันเบนซินลดลง 3.66 ล้านบาร์เรลตลอดทั้งสัปดาห์ นับเป็นสัปดาห์ที่สองติดต่อกันของการลดลงและส่งผลให้สินค้าคงคลังน้ำมันเบนซินต่ำกว่าค่าเฉลี่ย 5 ปี
การเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องของสินค้าคงคลังน้ำมันดิบเชิงพาณิชย์อาจส่งสัญญาณถึงอุปสงค์ที่ลดลงหรืออุปทานที่สูงขึ้น ซึ่งทั้งสองอย่างนี้เป็นตัวชี้วัดเชิงลบสำหรับราคาน้ำมัน อย่างไรก็ตาม อัตราการดำเนินงานของโรงกลั่นที่ลดลงอาจเป็นผลมาจากการบำรุงรักษาตามฤดูกาลด้วย รอรายงานประจำสัปดาห์นี้เพื่อให้ความชัดเจนเพิ่มเติม
แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ ผมยังคงมุมมองที่ว่าความเสี่ยงของน้ำมันยังคงเอียงไปในทิศทางขาขึ้น เนื่องจากมีอิทธิพลเชิงลบอื่นๆ สองสามประการนอกเหนือจากที่กล่าวไว้ ที่ส่งผลต่อราคาน้ำมันดิบ อย่างไรก็ตาม สัญญาณทางเทคนิค “ซื้อ” เป็นสิ่งจำเป็นในขณะนี้ เนื่องจากโมเมนตัมของการฟื้นตัวลดลง
การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ WTI และแนวคิดทางการค้า
จากมุมมองทางเทคนิค WTI แข็งค่าขึ้นในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา โดยแสดงให้เห็นถึงแนวโน้มขาขึ้นเล็กน้อยเนื่องจากการปิดที่สูงขึ้นในเดือนมกราคม หลังจากที่ร่วงลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันในเดือนพฤศจิกายน WTI ได้พยายามหลายครั้งเพื่อเรียกคืนค่าเฉลี่ยนี้ แต่ก็พยายามดิ้นรนเพื่อรักษาตำแหน่งเหนือเส้นค่าเฉลี่ยมาเป็นเวลากว่าสองสามวัน
อย่างไรก็ตาม เมื่อวันศุกร์ที่แล้ว สามารถปิดเหนือ MA ได้ ซึ่งเป็นการส่งสัญญาณการสิ้นสุดสัปดาห์ในเชิงบวกและเสนอแนะแนวโน้มขาขึ้นในสัปดาห์หน้า ดังนั้นจุดอ่อนที่สังเกตได้ในเซสชั่นวันนี้อาจเป็นเพียงชั่วคราว
เพื่อรักษาอคติเชิงบวกในระยะสั้น WTI จำเป็นต้องอยู่เหนือค่าเฉลี่ย 200 วัน ที่ระดับ $77.50-60 หากเป็นเช่นนั้น สิ่งนี้อาจนำไปสู่การขยับขึ้นต่อไปที่ $80.00 และอาจสูงขึ้นไปอีก
แม้ว่า WTI จะลดลงต่ำกว่าค่าเฉลี่ย 200 วันเล็กน้อย แต่ก็อาจไม่เปลี่ยนแปลงแนวโน้มอย่างมีนัยสำคัญ ตราบใดที่แนวรับอยู่ที่ระดับ $76.00 ตามด้วยระดับแนวรับที่ $74.50 อย่างไรก็ตาม การลดลงต่ำกว่าเครื่องหมาย $74.50 จะถือเป็นภาวะหมีในมุมมองของฉัน ในสถานการณ์เช่นนี้ ไม่สามารถตัดการกลับมาอีกครั้งที่ 70 ดอลลาร์หรือต่ำกว่านั้นได้
โดยรวมแล้ว เมื่อพิจารณาถึงการเคลื่อนไหวของราคาขาขึ้นล่าสุดและปัจจัยมหภาคที่สนับสนุนเป็นส่วนใหญ่ ความคาดหวังของฉันก็คือสถานการณ์ขาขึ้นที่จะเกิดขึ้น
***
อย่าลืมตรวจสอบ การลงทุนโปร เพื่อให้สอดคล้องกับแนวโน้มของตลาดและความหมายต่อการซื้อขายของคุณ เช่นเดียวกับการลงทุนอื่นๆ การวิจัยอย่างครอบคลุมก่อนตัดสินใจใดๆ ถือเป็นสิ่งสำคัญ
InvestingPro ช่วยให้นักลงทุนมีข้อมูลในการตัดสินใจโดยการวิเคราะห์หุ้นที่มีมูลค่าต่ำกว่ามูลค่าอย่างครอบคลุมและมีศักยภาพในการเพิ่มมูลค่าอย่างมีนัยสำคัญในตลาด
สมัครสมาชิกที่นี่ในราคาต่ำกว่า $9/เดือน และไม่พลาดตลาดกระทิงอีกต่อไป!
สมัครสมาชิกตอนนี้!
คำแนะนำการอ่านบทความนี้ : บางบทความในเว็บไซต์ ใช้ระบบแปลภาษาอัตโนมัติ คำศัพท์เฉพาะบางคำอาจจะทำให้ไม่เข้าใจ สามารถเปลี่ยนภาษาเว็บไซต์เป็นภาษาอังกฤษ หรือปรับเปลี่ยนภาษาในการใช้งานเว็บไซต์ได้ตามที่ถนัด บทความของเรารองรับการใช้งานได้หลากหลายภาษา หากใช้ระบบแปลภาษาที่เว็บไซต์ยังไม่เข้าใจ สามารถศึกษาเพิ่มเติมโดยคลิกลิ้งค์ที่มาของบทความนี้ตามลิ้งค์ที่อยู่ด้านล่างนี้
ที่มาบทความนี้
