ดาวโจนส์ แนวโน้มความเสี่ยง เงินเฟ้อ และ CPI Talking Points:
- มุมมองของตลาด: ดาวโจนส์ หยาบคายต่ำกว่า 34,350
- ผู้บริโภคในสหรัฐอเมริกา เงินเฟ้อ มีการเติบโตในอัตราที่เร็วกว่าที่นักเศรษฐศาสตร์คาดการณ์ไว้ในเดือนมกราคม แต่การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดไม่ได้ส่งผลให้ดาวโจนส์ร่วงลงอย่างชัดเจน
- ความคาดหวังของอัตราตลาดกำลังถึงระดับที่อาจมากเกินไป แต่อาจเป็นข้อพิจารณาทางเทคนิคที่จะตัดสินใจในขั้นต่อไปของตลาดตราสารทุน
แนะนำโดย John Kicklighter
วิธีเทรด FX ด้วยกลยุทธ์การเทรดหุ้นของคุณ
สำหรับบางคน ความเสี่ยงสูงสุดของเหตุการณ์ตามกำหนดเวลาของเซสชันที่ผ่านมานี้ – การอัปเดต CPI ของสหรัฐในเดือนมกราคม – เป็นเรื่องที่น่าผิดหวังเนื่องจากไม่สามารถแก้ไขการหยุดพักที่ชัดเจนให้สูงขึ้นหรือต่ำลงสำหรับเกณฑ์มาตรฐาน ‘ความเสี่ยง’ อันดับต้น ๆ เช่น ค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ อย่างไรก็ตาม เมื่อมองย้อนกลับไปที่รุ่นก่อนหน้าในซีรีส์นี้ แสดงให้เห็นว่าการขาดความเชื่อมั่นในวันที่เผยแพร่นั้นเป็นบรรทัดฐานมากกว่าข้อยกเว้นในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมา ด้านล่างนี้คือแผนภูมิของดาวโจนส์ที่มีการเน้นแท่งเทียนรายวัน ซึ่งบ่งชี้ถึงการประกาศรายงานเงินเฟ้อ 6 ฉบับที่ผ่านมา มีการเคลื่อนไหวที่ก้าวหน้าเป็นพิเศษในการเปิดตัวสามครั้งแรกที่ระบุในแผนภูมิ ตัวเลข CPI ประจำเดือนกรกฎาคมแสดงให้เห็นว่าก้าวสูงสุดเมื่อเทียบเป็นรายปีจากร้อยละ 9.1 ของเดือนก่อนหน้าเป็นร้อยละ 8.5 ในการเปิดตัวเมื่อวันที่ 10 สิงหาคม ความรู้สึกโล่งใจส่งผลให้เกิดช่องว่างที่แข็งแกร่งเหนือระดับ 33,000 ที่ซึ่งตลาดเคยหยุดนิ่งก่อนหน้านี้
การอ่านในเดือนสิงหาคมลดลงเหลือ 8.3 เปอร์เซ็นต์ต่อปีในการเปิดตัววันที่ 13 กันยายน ซึ่งดูเหมือนจะทำให้ตลาดผิดหวัง โดยเฉพาะอย่างยิ่งหลังจากการชุมนุมสี่วันก่อนหน้านี้ เนื่องจากการลดลง 0.2 ppt ช้ากว่าการถอยกลับ 0.5 ppt ในเดือนก่อนหน้าอย่างมาก . ช่องว่างที่ลดลงในเซสชันนั้นมีขนาดใหญ่ แต่การเทขายที่ตามมาส่งผลให้การลดลงโดยรวม -3.9 เปอร์เซ็นต์ ซึ่งเป็นการขาดทุนวันเดียวที่ใหญ่ที่สุดสำหรับดัชนีนับตั้งแต่วันที่ 11 มิถุนายน 2020 น่าแปลกที่การอัปเดตในเดือนกันยายนมีการชะลอตัวเพียง 0.1 ppt (เหลือ 8.2 เปอร์เซ็นต์ ) แต่นั่นไม่ได้ทำให้ตลาดฟื้นตัวจากการเปิด gap ที่ต่ำลงและสิ้นสุดวันที่ต่ำกว่า 2.8 เปอร์เซ็นต์ โดยเฉพาะอย่างยิ่งก่อนที่จะเริ่มการไต่ระดับอย่างต่อเนื่องจนถึงเดือนตุลาคมและพฤศจิกายน จากนั้นการพิจารณาแนวโน้มเริ่มลดลงอย่างมาก
แผนภูมิดัชนีดาวโจนส์พร้อม SMA 50 และ 200 วัน, ช่องว่างและวันที่เผยแพร่ CPI (รายวัน)
แผนภูมิที่สร้างขึ้นเมื่อ แพลตฟอร์ม Tradingview
ในแง่ของความเชื่อมั่น การเปิดตัว CPI เดือนตุลาคมที่เผยแพร่เมื่อวันที่ 10 พฤศจิกายนเป็นเนื้อหาที่กำหนดโดยตลาด สำหรับดาวโจนส์ การตอบสนองเป็นขาขึ้นที่จะหักล้างแนวต้านของเส้นแนวโน้มจากจุดสูงสุดในเดือนมกราคม 2022 ไปจนถึงจุดนั้น แต่เป็นการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญกว่ามากสำหรับดัชนี DXY Dollar สำหรับดัชนีหุ้นบลูชิป ช่องว่างนั้นค่อนข้างใหญ่ แต่การติดตามตลอดทั้งวันและวันต่อๆ ไปนั้นจืดชืดกว่าอย่างเห็นได้ชัด ในวันที่ 13 ธันวาคมและ 12 มกราคม ความเร็วที่ลดลงเพิ่มขึ้นอย่างมากโดยลดลง 0.6 ppt ในเดือนพฤศจิกายนและธันวาคม (เป็น 7.1 และ 6.5 เปอร์เซ็นต์ตามลำดับ) แต่การตอบสนองของตลาดลดลงอย่างมาก ดังนั้น หากต้องการเห็นการตอบสนองอย่างไร้จุดหมายต่อตัวเลขอัตราเงินเฟ้อที่ลดลงอีกเล็กน้อยเป็น 6.4 เปอร์เซ็นต์ ก็ไม่น่าแปลกใจเลย ยิ่งไปกว่านั้น หากดาวโจนส์ยังคงรักษาระดับแนวต้านไว้ได้อย่างชัดเจนในตอนนี้ โดยผ่าน CPI ที่ลดลงอย่างมากสองครั้ง เราคาดหวังอะไรจากการเปลี่ยนแปลงข้อมูลที่จืดชืดเช่นนี้? ดังที่คุณเห็นในผู้ค้า CFD รายย่อย (ที่ IG) ด้านล่าง มีความเชื่อมั่นอย่างมากในความศักดิ์สิทธิ์ของช่วง ตำแหน่งสุทธิได้แกว่งไปประมาณ 75 เปอร์เซ็นต์ของผู้ที่มีตำแหน่งที่มีการเปิดรับแสงสั้นเมื่อกระโดดอย่างมีนัยสำคัญในแนวต้านที่ ‘จางลง’
|
เปลี่ยนใน |
ยาว |
กางเกงขาสั้น |
ออย |
| รายวัน | 19% | -20% | -9% |
| รายสัปดาห์ | 6% | -1% | 2% |
แผนภูมิค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ซ้อนตำแหน่งเก็งกำไรค้าปลีกที่ IG (รายวัน)
แผนภูมิที่สร้างขึ้นบน DailyFX
สำหรับผู้ที่พิจารณาเฉพาะปัจจัยพื้นฐานผ่านผลกระทบเริ่มต้นและระยะสั้นของความเสี่ยงจากเหตุการณ์ตามกำหนดการ (และแน่นอนว่าผู้ที่ไม่สนใจเทคนิคการวิเคราะห์โดยสิ้นเชิง) อิทธิพลของ CPI ได้ผ่านพ้นไปแล้ว และเราจะดำเนินการบังคับอื่นๆ ต่อไป อย่างไรก็ตาม ฉันเชื่อว่าเหตุการณ์ดังกล่าวได้เจาะเข้าไปในกระแสของระบบที่ลึกกว่านั้น ซึ่งจะยังคงดึงเอาความหมายของข้อมูลในปัจจุบันมาใช้ต่อไป ความคาดหวังของอัตราดอกเบี้ยของเฟดได้ผลักดันให้สูงขึ้นด้วยความยากลำบากทางการเงินที่ตามมาซึ่งประกอบเข้ากับความกังวลเกี่ยวกับการเติบโต ที่กล่าวว่าจะมีความอ่อนไหวมากขึ้นเกี่ยวกับการดำเนินนโยบายการเงินและศักยภาพในการเติบโต ด้วยยอดค้าปลีก การผลิตภาคอุตสาหกรรม และความเชื่อมั่นที่อยู่อาศัย (จาก NAHB) ในวันพุธ จะมีโอกาสประเมินภาวะเศรษฐกิจ หลังจากนั้นอัตราเงินเฟ้อของโรงงานและการนำเข้าจะสอดประสานกับคำพูดของเฟดเพื่อเตือนตลาดว่ากำลังผลักดันแรงกดดันด้านราคาที่ดื้อรั้นและธนาคารกลางที่ดื้อรั้นไม่แพ้กัน
ปฏิทินความเสี่ยงจากเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจที่สำคัญในสหรัฐฯ
ปฏิทินที่สร้างโดย John Kicklighter
ค้นพบว่าคุณเป็นเทรดเดอร์ฟอเร็กซ์ประเภทไหน
คำแนะนำการอ่านบทความนี้ : บางบทความในเว็บไซต์ ใช้ระบบแปลภาษาอัตโนมัติ คำศัพท์เฉพาะบางคำอาจจะทำให้ไม่เข้าใจ สามารถเปลี่ยนภาษาเว็บไซต์เป็นภาษาอังกฤษ หรือปรับเปลี่ยนภาษาในการใช้งานเว็บไซต์ได้ตามที่ถนัด บทความของเรารองรับการใช้งานได้หลากหลายภาษา หากใช้ระบบแปลภาษาที่เว็บไซต์ยังไม่เข้าใจ สามารถศึกษาเพิ่มเติมโดยคลิกลิ้งค์ที่มาของบทความนี้ตามลิ้งค์ที่อยู่ด้านล่างนี้
ที่มาบทความนี้
