ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจและธนาคารกลาง:
- หุ้นและพันธบัตรถอนหายใจเฮือกใหญ่หลังจากที่ CPI และยอดค้าปลีกต่ำกว่าคาด ซึ่งสนับสนุนความเชื่อที่ FOMC จะสามารถลดอัตราดอกเบี้ยได้ภายในเดือนกันยายน
- ตลาดอยู่ในตำแหน่งที่น่าประหลาดใจ วอลล์สตรีทพุ่งขึ้น โดยดัชนีหลักทั้งสามตัวไต่ขึ้นสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์
- การซื้อทางเทคนิคในคลัง ยังได้รับการสนับสนุนหลังจากระดับอัตราดอกเบี้ยสำคัญถูกละเมิด ส่งผลให้อัตราผลตอบแทนต่ำตั้งแต่ต้นเดือนเมษายน
- แนวโน้มนโยบายของเฟด: มีการมองโลกในแง่ดีมากขึ้นสำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ตามข้อมูลของ Fed Fund Futures แต่เจ้าหน้าที่ส่วนใหญ่กล่าวว่าพวกเขาต้องการข้อมูลหลายเดือนเพื่อให้มั่นใจในการดำเนินการของพวกเขา นอกจากนี้ แม้ว่าแรงกดดันด้านราคาจะลดลง แต่อัตราก็ยังสูงกว่าเป้าหมาย 2% อยู่มาก และยังคงระงับนโยบายไว้ แต่ขณะนี้ตลาดกำลังแสดงการปรับลดประมาณ 22 bps ภายในสิ้นไตรมาสที่ 3 โดยมีราคาประมาณ 48 bps ในช่วงสิ้นปี 2567
- ความเสี่ยงจากภาวะเงินเฟ้อในญี่ปุ่น: GDP หดตัว รุนแรงกว่าคาดมากเป็นไตรมาสที่ 3 ติดต่อกัน สาเหตุหลักมาจากการใช้จ่ายของผู้บริโภค แม้ว่า GDP deflator จะออกมาสูงกว่าคาด แต่ก็ยังลดลงจากไตรมาสก่อน การหดตัวที่รุนแรงกว่าที่คาดการณ์ไว้จะทำให้แนวโน้มของ BoJ และการเดิมพันการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยมีความซับซ้อน
ผลการดำเนินงานของตลาดการเงิน:
- ที่ USDดัชนี ร่วงลงมาที่ 103.95, ต่ำกว่าระดับ 104 เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่วันที่ 9 เมษายน
- เงินเยนได้รับประโยชน์อย่างมาก โดยปัจจุบัน USDJPY อยู่ที่ 154.35 เนื่องจากการผ่อนปรนอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ กระตุ้นให้เฟดผ่อนคลายนโยบายการเงินในปีนี้ ส่งผลให้ USD อ่อนค่าลง และหนุนค่าเงินเยน
- ทอง ได้รับประโยชน์จากดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงและการเพิ่มขึ้นของพันธบัตรและโลหะมีค่ามีการซื้อขายอยู่ที่ $2389 ต่อออนซ์ ในเวลาเดียวกัน สถานการณ์ทางภูมิรัฐศาสตร์ที่ไม่มั่นคงในตะวันออกกลางกำลังหนุนอุปสงค์ในแหล่งหลบภัย
- น้ำมัน ราคาดีดตัวขึ้นเล็กน้อยหลังจากการส่องสต็อกของสหรัฐและอารมณ์ความเสี่ยงเนื่องจากการลดลงของสหรัฐแฟลต อย่างไรก็ตาม ยูเอสออยล์ ยังอยู่ในระดับต่ำสุดในรอบ 2 เดือน ณ 78.57.
แนวโน้มตลาด:
- ที่ แนสแด็ก เพิ่มขึ้น 1.4% เป็น 16,742. ที่ เอสแอนด์พี500 ขั้นสูง 1.17% เป็น 5308, ทำเครื่องหมายที่จับใหม่ และ ดาวโจนส์ เพิ่มขึ้น 0.88% เป็น 39,908.
- อัตราผลตอบแทนพันธบัตรลดลง อย่างมากเช่นกันกับแนวโน้มของเฟดที่มีแนวโน้มผ่อนคลายมากขึ้น นอกจากนี้ การทะลุระดับทางเทคนิคที่สำคัญยังทำให้กำไรเพิ่มขึ้นสู่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ต้นเดือนเมษายน ก่อนที่ข้อมูล CPI ที่น่าตกใจในวันที่ 10 เมษายน จะเพิ่มอัตรา
คลิก ที่นี่ เพื่อเข้าถึงปฏิทินเศรษฐกิจของเรา
แอนเดรีย ปิชิดี
นักวิเคราะห์ตลาด
ข้อสงวนสิทธิ์: เนื้อหานี้จัดทำขึ้นเพื่อเป็นการสื่อสารการตลาดทั่วไปโดยมีวัตถุประสงค์เพื่อให้ข้อมูลเท่านั้น และไม่ถือเป็นการวิจัยการลงทุนอิสระ ไม่มีสิ่งใดในการสื่อสารนี้ที่มีหรือควรพิจารณาว่าประกอบด้วยคำแนะนำการลงทุน คำแนะนำการลงทุน หรือการชักชวนเพื่อวัตถุประสงค์ในการซื้อหรือขายเครื่องมือทางการเงินใดๆ ข้อมูลทั้งหมดที่ให้มารวบรวมจากแหล่งที่เชื่อถือได้ และข้อมูลใด ๆ ที่มีข้อบ่งชี้ถึงผลการดำเนินงานในอดีตไม่รับประกันหรือเป็นตัวบ่งชี้ที่เชื่อถือได้ของผลการดำเนินงานในอนาคต ผู้ใช้รับทราบว่าการลงทุนใดๆ ในผลิตภัณฑ์เลเวอเรจนั้นมีความไม่แน่นอนในระดับหนึ่ง และการลงทุนใดๆ ในลักษณะนี้เกี่ยวข้องกับความเสี่ยงในระดับสูง ซึ่งผู้ใช้จะต้องรับผิดชอบและรับผิดชอบแต่เพียงผู้เดียว เราไม่รับผิดชอบต่อความสูญเสียใด ๆ ที่เกิดขึ้นจากการลงทุนใด ๆ ที่เกิดขึ้นจากข้อมูลที่ให้ไว้ในการสื่อสารนี้ การสื่อสารนี้จะต้องไม่ทำซ้ำหรือแจกจ่ายต่อโดยไม่ได้รับอนุญาตเป็นลายลักษณ์อักษรจากเราล่วงหน้า
คำแนะนำการอ่านบทความนี้ : บางบทความในเว็บไซต์ ใช้ระบบแปลภาษาอัตโนมัติ คำศัพท์เฉพาะบางคำอาจจะทำให้ไม่เข้าใจ สามารถเปลี่ยนภาษาเว็บไซต์เป็นภาษาอังกฤษ หรือปรับเปลี่ยนภาษาในการใช้งานเว็บไซต์ได้ตามที่ถนัด บทความของเรารองรับการใช้งานได้หลากหลายภาษา หากใช้ระบบแปลภาษาที่เว็บไซต์ยังไม่เข้าใจ สามารถศึกษาเพิ่มเติมโดยคลิกลิ้งค์ที่มาของบทความนี้ตามลิ้งค์ที่อยู่ด้านล่างนี้
Source link
