ข้อกังวลเกี่ยวกับอุปสงค์เทียบกับความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์: ราคาน้ำมันดิบเบรนท์จะเป็นอย่างไรต่อไป

• ปริมาณน้ำมันดิบของสหรัฐฯ ที่เพิ่มสูงขึ้น ส่งผลให้ราคาน้ำมันลดลง ส่งผลให้ราคาร่วงลงต่อเนื่องมา 6 สัปดาห์
• ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางและปัญหาการจัดหาในลิเบียอาจทำให้ราคาสูงขึ้นได้
• ความต้องการที่ลดลงจากสายการบินทั่วโลก โดยเฉพาะน้ำมันเชื้อเพลิงเครื่องบิน ทำให้ภาพรวมของความต้องการมีความซับซ้อนมากขึ้น
• คาดว่าสัญญาณที่ขัดแย้งกันจากปัจจัยพื้นฐานจะทำให้ผู้เข้าร่วมตลาดต้องตื่นตัวสูง

ราคาน้ำมันดิบมีแนวโน้มลดลงเป็นวันที่สองติดต่อกันเนื่องจากปริมาณน้ำมันดิบคงคลังเพิ่มขึ้น ตามรายงานของ EIA ข้อมูลของ EIA เผยให้เห็นว่าปริมาณน้ำมันดิบคงคลังของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว หลังจากลดลงติดต่อกัน 6 สัปดาห์ในช่วงพีคของฤดูร้อนสหรัฐฯ

สหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 1.357 ล้านบาร์เรล ทำลายแนวโน้มลดลงในรอบ 6 สัปดาห์ และขัดแย้งกับที่คาดว่าจะลดลง 2 ล้านบาร์เรล

คาดว่าข้อมูล EIA จะกดดันให้ราคาน้ำมันลดลงในช่วงการซื้อขายหน้า แต่จะเพียงพอที่จะยับยั้งขาขึ้นของราคาน้ำมันได้หรือไม่ ความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางยังคงมีอยู่ เช่นเดียวกับความกังวลด้านอุปทานในลิเบีย ซึ่งภัยคุกคามของสงครามกลางเมืองระหว่างกลุ่มที่เป็นคู่แข่งกันอาจส่งผลกระทบต่ออุปทาน

ในทางกลับกัน มีความกังวลเพิ่มขึ้นเกี่ยวกับอุปสงค์ที่ลดลงจากสายการบินทั่วโลก คาดว่าเชื้อเพลิงเครื่องบินซึ่งคิดเป็นประมาณ 7% ของอุปสงค์ทั่วโลกจะกระตุ้นอุปสงค์ เนื่องจากการเดินทางยังคงฟื้นตัวหลังการระบาดใหญ่

โกลด์แมนแซคส์รายงานว่าคาดว่าความต้องการเชื้อเพลิงเครื่องบินทั่วโลกจะลดลงในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า โดยโกลด์แมนคาดการณ์ว่าความต้องการจะอยู่ที่ 400,000 บาร์เรลต่อวันตั้งแต่เดือนสิงหาคมถึงเดือนตุลาคม ซึ่งลดลงจากที่ธนาคารคาดการณ์ไว้ที่ 600,000 บาร์เรลต่อวันในปี 2024

ที่มา : LSEG

การชะลอตัวของกิจกรรมทางเศรษฐกิจที่อาจเกิดขึ้นอาจทำให้ความต้องการขนส่งสินค้าทางอากาศลดลง ส่งผลให้แนวโน้มความต้องการมีความซับซ้อนมากขึ้น ปัจจัยเหล่านี้บ่งชี้ว่าราคาน้ำมันจะลดลง แต่ความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์และปัจจัยทางเทคนิคกลับสนับสนุนให้ราคาน้ำมันสูงขึ้น คำถามยังคงอยู่ว่าอะไรจะชนะ?

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

จากมุมมองทางเทคนิค ดูเหมือนว่าเบรนต์จะพร้อมที่จะไต่ระดับสูงขึ้นหลังจากทะลุแนวรับขาลงและทดสอบแนวรับใหม่อีกครั้งในวันนี้ อย่างไรก็ตาม ดังที่กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ ปัจจัยพื้นฐานได้ก่อให้เกิดคำถามที่น่าสนใจบางประการ

เมื่อตรวจสอบแผนภูมิ H4 ด้านล่าง คุณจะสังเกตเห็นว่าราคาได้ลดระดับสูงสุดและระดับต่ำสุดลงตั้งแต่จุดสูงสุดเมื่อวันจันทร์ที่ระดับ 83.00 อย่างไรก็ตาม การทะลุและทดสอบเส้นแนวโน้มอีกครั้ง ซึ่งแตะเส้น MA 100 วัน แสดงให้เห็นว่าแนวโน้มขาขึ้นอาจเกิดขึ้นต่อไปในอนาคต

ในขณะนี้ การตั้งค่านี้ค่อนข้างน่าสนใจมาก โดยมีปัจจัยต่างๆ มากมายที่ต้องพิจารณา แต่อัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนที่อาจเกิดขึ้นยังคงน่าสนใจ โดยพบแนวต้านทันทีที่ 81.58 ตามด้วยจุดสูงสุดประจำสัปดาห์และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันที่ 83.00

ระดับราคาที่ลดลงต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน จะทำให้ระดับจิตวิทยา 80.00 เข้ามามีบทบาท หากราคาตกลงต่ำกว่าระดับ 80.00 จะทำให้แนวโน้มขาขึ้นไม่ถูกต้อง และอาจทำให้การทดสอบระดับต่ำสุดล่าสุดมีความเป็นไปได้

แผนภูมิสี่ชั่วโมงของน้ำมันเบรนท์ (H4) 14 สิงหาคม 2024

ที่มา: TradingView

สนับสนุน

ความต้านทาน

โพสต้นฉบับ